2018年12月期 決算補足説明資料
2019年2月14日
株式会社HANATOUR JAPAN
東証マザーズ コード 6561
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エグゼクティブサマリー
自然災害影響もあり2018年12月期は前期比0.4％減収 47.7％
営業減益
バス事業の収益力強化と東京大森のホテルがフル稼働することか
ら2019年12月期は前期比30.5％増収営業利益2.2倍増の見通し
リスク分散と収益機会を着実に捕捉し再成長軌道目指す
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2018年12月期 実績サマリー
自然災害が影響し減収減益 配当20.00円実施
前期比
直近予想
2017/12 2018/12
ホテル等 構成比 増減 伸率 構成比 ※1
施設運営事業
597
売 上
11.7％ 高 7,926 100.0 7,891 △ 35 △ 0.4 100.0 7,880
営 業 利 益 1,756 22.2 918 △ 838 △ 47.7 11.6 869
経 常 利 益 1,886 23.8 727 △ 1,159 △ 61.4 9.2 733
親会社株主に帰属する
1,278 16.1 558 △ 720 △ 56.3 7.1 547
当 純 利 益
1株 当た り当 期純 利益 127.27 50.89
1株当た り配 当金 20.00 20.00
※1 2018年 11月14日時点
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2018年12月期 損益計算書
自然災害に伴う売上高の伸び悩みから業容拡大のための原価・販管費の増加を吸収できず減益
単位：百万円（百万円未満切捨て）、％
前期比
2017/12 2018/12
構成比 増減 伸率 構成比
ホテル等
施設運営事業
売 上
597
高 7,926 100.0 7,891 △ 35 △ 0.4 100.0
11.7％
売 上 原 価 2,718 34.3 2,926 208 7.7 37.1
売 上 総 利 益 5,207 65.7 4,964 △ 243 △ 4.7 62.9
販 管 費 3,451 43.5 4,046 595 17.2 51.3
うち人件費 1,223 15.4 1,383 160 13.1 17.5
営 業 利 益 1,756 22.2 918 △ 838 △ 47.7 11.6
経 常 利 益 1,886 23.8 727 △ 1,159 △ 61.5 9.2
親会社株主に帰属する
1,278 16.1 558 △ 720 △ 56.3 7.1
当 期 純 利 益
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2018年12月期 セグメント別
バス、ホテル等施設運営事業において増収となるも、全事業において減益
単位：百万円（百万円未満切捨て）、％
前期比
2017/12 2018/12
増減 伸率 構成比
売 上 高 3,060 2,980 △ 80 △ 2.6 31.8
旅 行 事 業 セグメント 利益 1,365 1,036 △ 329 △ 24.1 78.1
利益率 44.6 34.8 △ 9.8 ―
ホテル等
施設運営事業 売 上 高 2,251 2,399 148 6.6 25.6
バ ス 597 事 業 セグメント 利益 245 105 △ 140 △ 57.1 7.9
11.7％ 利益率 10.9 4.4 △ 6.5 ― ―
売 上 高 3,241 2,555 △ 686 △ 21.2 27.2
免 税 販 売 店 事 業 セグメント 利益 451 192 △ 259 △ 57.4 14.5
利益率 13.9 7.5 △ 6.4 ― ―
売 上 高 748 1,283 535 71.5 13.7
ホテル等施設運営事業 セグメント 利益 177 64 △ 113 △ 63.8 4.8
利益率 23.7 5.0 △ 18.7 ―
売 上 高 98 158 60 61.2 1.7
そ の 他 セグメント 利益 △ 16 △ 72 △ 56 ― ―
利益率 △ 16.8 △ 16.8 0.0 ― ―
売 上 高 9,399 9,377 △ 22 △ 0.2 100.0
小 計 セグメント 利益 2,222 1,327 △ 895 △ 40.3 100.0
利益率 23.6 14.2 △ 9.5 ―
売 上 高 △ 1,473 △ 1,486 △ 13 0.9 ―
調 整 等 セグメント利益 △ 466 △ 408 58 △ 12.4 ―
利益率 ― ― ― ― ―
売 上 高 7,926 7,891 △ 35 △ 0.4 ―
合 計 営 業 利 益 1,756 918 △ 838 △ 47.7 ―
利益率 22.2 11.6 △ 10.5 ― ―
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2018年12月期 増減分析
自然災害による減収により、先行投資負担を吸収しきれず減益
売上高 営業利益
（百万円） （百万円）
9,000 2,000
8,000 1,800
△80 148 60 △12
△686 535
1,600 △329
7,000
1,400
△140
6,000
1,200
△259
5,000 7,926 7,891 1,756
1,000 △113
4,000 △56 59
△ 35 800
△838
3,000 918
600
0
2,000 0
400
2017/12 旅行 バス 免税 ホテル その他 調整等 2018/12 2017/12 旅行 バス 免税 ホテル その他 調整等 2018/12
販売店 販売店
※百万円未満切捨て
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2018年12月期 貸借対照表
Tmark City 東京大森の開業等により総資産は大幅に増加
25,000 単位：百万円（百万円未満切捨て）
20,338
20,000 流動資産 12,975 （+5,480）
■現金及び預金 10,236 （+5,153）
15,000 ■売掛金 1,351 （+405）
12,975
10,622
10,000 固定資産 7,362 （+4,235）
7,495 ■有形固定資産 6,499 （+3,696）Tmark大森 リース建物
5,000
7,362 ■投資その他 767 （＋518） Tmark大森 敷金
3,126
0
2017/12末 2018/12末
固定資産 流動資産 流動負債 9,732 （＋6,366）
25,000 ■営業未払金 630 （△278）
20,338 ■短期借入金 6,871 （＋6,516）
20,000 ■リース債務 253 （＋319） Tmark大森
9,732
15,000 固定負債 4,793 （+3,210）
10,622 ■リース債務 3,804 （+3,685）
10,000
3,366 4,793
1,583 純資産 5,811 （＋138）
5,000
5,671 5,811 ■利益剰余金 4,022 （＋338） 純利益+558、配当△220
0 ■自己株式 △204 （△204）
2017/12末 2018/12末
純資産 固定負債 流動負債
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2019年12月期 予想サマリー
2019年12月期は前期比30.5％増収、2.2倍の営業増益と急回復を見込む 予想配当20.00円
単位：百万円（百万円未満切捨て）、％、円
前期比
2019/12
2018/12
ホテル等 構成比 予想 増減 伸率 構成比
施設運営事業
597
売 上
11.7％ 高 7,891 100.0 10,301 2,410 30.5 100.0
営 業 利 益 918 11.6 2,004 1,086 2.2倍 19.5
経 常 利 益 727 9.2 1,942 1,215 2.7倍 18.9
親会社株主に帰属する
558 7.1 1,303 745 2.3倍 12.6
当 純 利 益
1株 当た り当 期純 利益 50.89 119.69
1株当た り配 当金 20.00 20.00
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2019年12月期 予想 損益計算書
営業利益は前期比2.2倍と急回復を見込む
単位：百万円（百万円未満切捨て）、％
前期比
2019/12
2018/12
構成比 予想 増減 伸率 構成比
ホテル等
施設運営事業
売 上597 高 7,891 100.0 10,301 2,410 30.5 100.0
11.7％
売 上 原 価 2,926 37.1 3,100 174 5.9 30.1
売 上 総 利 益 4,964 62.9 7,201 2,237 45.1 69.9
販 管 費 4,046 51.3 5,196 1,150 28.4 50.4
うち人件費 1,383 17.5 1,647 264 19.1 16.0
営 業 利 益 918 11.6 2,004 1,086 2.2倍 19.5
経 常 利 益 727 9.2 1,942 1,215 2.7倍 18.9
親会社株主に帰属する
558 7.1 1,303 745 2.3倍 12.6
当 期 純 利 益
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2019年12月期 予想 セグメント別
バスのリースバックによる収益構造改革効果、Tmark City東京大森フル稼働による増益見込む
単位：百万円（百万円未満切捨て）、％
2019/12 前年比
2018/12
予想 増減 伸率 構成比
売 上 高 2,980 3,486 506 17.0 33.8
旅 行 事 業 セグメント利益 1,036 1,281 245 23.6 63.9
ホテル等 利益率 34.8 36.7 2.0 ― ―
施設運営事業
売 上 高 2,399 2,972 573 23.9 28.9
597
バ ス 11.7％事 業 セグメント利益 105 628 523 6.0倍 31.3
利益率 4.4 21.1 16.8 ― ―
売 上 高 2,555 3,175 620 24.3 30.8
免 税 販 売 店 事 業 セグメント利益 192 369 177 92.2 18.4
利益率 7.5 11.6 4.1 ― ―
売 上 高 1,283 2,072 789 61.5 20.1
ホ テ ル 等 施 設 運 営 事 業 セグメント利益 64 226 162 3.5倍 11.3
利益率 5.0 11.0 6.0 ― ―
売 上 高 158 342 184 116.5 3.3
そ の 他 セグメント利益 △ 72 23 95 ― 1.1
利益率 △ 45.6 7.0 52.6 ― ―
売 上 高 △1,486 △1,748 △ 262 17.6 △ 17
調 整 等 セグメント利益 △ 408 △ 526 △ 118 28.9 △ 26
利益率 27.5 30.1 2.6 ― ―
売 上 高 7,891 10,301 2,410 30.5 100.0
合 計 営 業 利 益 918 2,004 1,086 2.2倍 100.0
利益率 11.6 19.5 7.8 ― ―
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セグメント別売上高
旅行事業 バス事業 免税販売店事業 ホテル事業
（百万円） （百万円） （百万円） （百万円）
4,000 4,000 2,500
3,486 2,972
3,175 2,072
3,000
2,980 2,000
3,000 2,399 3,000
2,555
2,000 1,500 1,283
2,000 2,000
1,000
1,000 1,000 1,000
500
0 0 0 0
2018/12 2019/12予 2018/12 2019/12予 2018/12 2019/12予 2018/12 2019/12予
セグメント別利益
（百万円） 旅行事業 （百万円） バス事業 （百万円） 免税販売店事業 （百万円） ホテル事業
2,000 800 600 300
628 500 226
600
1,281 369
400 200
1,036
1,000 400 300
192
200 100
200 64
105 100
0 0 0 0
2018/12 2019/12予 2018/12 2019/12予 2018/12 2019/12予 2018/12 2019/12予
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ディスクレーマー
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