8889 J-APAMAN 2020-07-31 16:00:00
2020年9月期 第3四半期 決算補足資料 [pdf]
FY2020 3Q FINANCIAL RESULTS
2020年9月期 第3四半期 決算補足資料
2020年7月31日(金)
APAMAN株式会社
JASDAQ:8889
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緊急事態宣言に伴う主な影響
1. 米国等海外ロックダウンに伴う fabbit 海外全拠点の一時閉鎖
2. 社員・家族・加盟企業等への衛生用品緊急配布等
3. FC加盟企業への大幅な値引き等の支援
4. 直営店の一時休止及び閉店
5. コインパーキング利用者の激減
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業績
(単位:億円)
売上 売上総利益 営業利益
354.8 92.0 19.1
330.2 85.5
305.5
70.2
13.2
4.5
18/9 19/9 20/9 18/9 19/9 20/9 18/9 19/9 20/9
3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q
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業績
(単位:億円)
販管費 当期純利益
18/9 19/9 20/9 0.6
18/9 3Q
3Q 19/9 3Q
3Q 20/9 3Q
3Q
18/9 19/9 20/9
3Q 3Q 3Q
▲ 4.9
▲
▲ ▲ 65.6 ▲ 9.0
72.2 72.8
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業績(売上総利益内訳)
(単位:億円)
ストック粗利 非ストック粗利
管理・サブリース、クラウド・FCサービス、
斡旋手数料、コンサルフィー、営業投資有価証券など
fabbit施設利用料など
53.9 53.3
44.4
41.1
38.0
16.9
18/9 19/9 20/9 18/9 19/9 20/9
3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q
※同セグメント内でストック粗利・非ストック粗利に分かれている事業については、セグメント内での内部取引消去を戻して計算しております。
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事業領域(ストック/非ストック)
セグメント 主な事業 ストック 主な収益項目
賃貸管理・サブリース ○ 管理料
Platform
賃貸斡旋 × 斡旋手数料
クラウドサービス ○ クラウド利用料
Cloud Technology
FCサービス ○ ロイヤリティ
fabbit ○ 施設利用料
Sharing Economy fabbit × コンサルフィー
コインパーキング ○ 駐車場利用料
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顧客経済圏
セグメント 主な事業 顧客経済圏・規模
賃貸管理・サブリース 88,413戸
Platform
賃貸斡旋 77店舗
クラウドサービス 店 舗 1,060店
Cloud Technology 管理・サブリース物件 約103万戸
FCサービス 取引オーナー 約20万人
fabbit 会員 10,067名
Sharing Economy
コインパーキング 全国 3,911台
※数値は2020年6月末時点(店舗数・コインパーキング台数は契約ベース。
FCを含む管理・サブリース物件、取引オーナー数は2018年11月末時点/Apaman Network㈱調べ)
※fabbit会員数は提携先含む国内外合計
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現状の課題
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現状の課題
1. オンライン推進
2. ストック収入を増やす
3. シェアリングエコノミー事業の採算
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現状の課題 1.オンライン推進
オンライン推進の取り組み
Online Firstへ オンライン
シェアリングキー AI 顧客対応
来店しないお部屋さがし 接客・重説・契約
賃貸管理の 賃貸斡旋の オンライン オンライン
自動化 自動化 ミーティング セミナー
(オーナー・加盟企業・会員) (オーナー・加盟企業・会員)
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現状の課題 2.ストック収入を増やす
管理・サブリース、借り上げ社宅を増やす
営業で管理・サブリースを増やす
M&Aで管理・サブリースを増やす
借り上げ社宅を増やす
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現状の課題 2.ストック収入を増やす
(単位:億円)
営業で管理・サブリースを増やす
毎年20,000戸獲得した場合の営業利益推移シミュレーション
22.5
毎年20,000戸獲得に必要な人数 100名
20.1
1,000戸あたりの営業利益 2千万円
17.6
解約率 約5%
14.9
12.1
9.2
6.1
2.8
▲ 4.2 ▲ 0.6
初年度 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 7年目 8年目 9年目 10年目
※数値は概算であり、単なるシミュレーション数字です。
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現状の課題 2.ストック収入を増やす
(単位:億円)
M&Aで管理・サブリースを増やす
M&Aで20,000戸獲得した場合の影響額シミュレーション
1,000戸あたりの 30.5
のれん償却前営業利益 2千万円 28.1
25.6
解約率 約5% 22.9
20.1
17.2
14.1
10.8
7.4
3.8
初年度
1年目 2年目
2年目 3年目
3年目 4年目
4年目 5年目
5年目 6年目
6年目 7年目
7年目 8年目
8年目 9年目
9年目 10年目
10年目
※のれん償却前の概算であり、単なるシミュレーション数字です。
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現状の課題 2.ストック収入を増やす
借り上げ社宅を増やす
2020年
8月スタート
(予定)
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現状の課題 3. シェアリングエコノミー事業の採算
(単位:億円)
17 / 9期 18 / 9期 19 / 9期 20 / 9期
ストック粗利 1.9 1.0 2.4 ー
営業利益 0.2 ▲4.6 3.5 ー
fabbit 設備投資 0.5 5.9 3.7 ー
※ 主なストック粗利は、fabbit施設利用料・コインパーキング駐車場利用料の売上総利益
※ fabbit 設備投資は、fabbit施設内装工事
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Sharing economyの状況
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1. Co-working
Co-working
2019年9月末
45 ヵ所
2020年6月末
46 ヵ所
fabbit Global Gateway "ACROS Fukuoka"
※上記数値は契約ベース/拠点は、直営・FC・出資会社含む
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1. Co-working
会員数の大幅増加
会員数 拠点数 マッチング件数 イベント開催
10,067 人 46 ヵ所 118,960 件 2,925 回
新型ウイルス感染拡大防止のため、2020年2月末日よりイベントの開催を全面的に自粛し、
オンライン形式のセミナーを開催しておりましたが、7月よりオンライン形式と併用でイベントの開催を再開しております。
※2020年6月末時点。
・会員数・・・fabbit、COMPASS、及びグループ出資会社を含む
・拠点数・・・設計施工中を含む。グループ出資先のWorkbarを含む
・マッチング件数・・・会員同士の紹介件数累計/各種イベントや懇親会などは、1出席者に2人を紹介にて算出
・イベント開催・・・fabbit、COMPASS、Fukuoka Growth Next及びグループ出資する会社の実績累計/大規模イベントから小規模イベントまで全てを含む
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1. Co-working(海外施設の影響)
シェアリングエコノミー
海外拠点のロックダウンは解除され、全拠点営業再開
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2. Parking
Parking
2019年9月末
3,589 台
2020年6月末
3,911 台
※上記数値は契約ベース
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2020年9月期 第3四半期 連結実績
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1. 連結決算主要数値推移(前年同期比)
(単位:百万円)
19 / 9期 20 / 9期 前年同期比
備考
3Q 3Q 金額 率
売上高 35,483 33,020 直営店の一時休止及び閉店(Platform) ▲2,463 ▲6.9%
直営店の一時休止及び閉店(Platform)
FCへの値引き(Cloud technology)
売上総利益 9,200 7,025 営業投資有価証券評価減
▲2,174 ▲23.6%
(Sharing economy)
販管費 7,287 6,568 主に店舗数減少 ▲719 ▲9.9%
営業利益 1,913 457 同上 ▲1,455 ▲76.1%
(営業利益率) (5.4%) (1.4%)
経常利益 1,488 ▲154 持分法による投資損失 ▲1,643 -
親会社株主に帰属する 固定資産売却損・除却損
67 ▲900 ▲968 -
当期純利益 コロナ対策費用 他
EBITDA* 2,784 1,152 経常利益減少 ▲1,632 ▲58.6%
*EBITDA=経常利益+支払利息+減価償却費+のれん償却費
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2. 連結貸借対照表主要数値(前期末比)
(単位:百万円)
19/9期 20/9期 19/9期 20/9期
資産の部 増減 備考 負債・純資産の部 増減 備考
期末 3Q 期末 3Q
流動資産 15,122 13,477 ▲1,644 流動負債 10,223 9,352 ▲871
現金及び預金 7,959 5,673 ▲2,285 買掛金 909 1,000 +91
受取手形及び売掛金 1,669 1,716 +47 短期借入金* 2,053 1,858 ▲194
営業投資有価証券 1,105 1,212 +106 その他 7,260 6,493 ▲767
その他 4,388 4,874 +486 固定負債 18,844 18,873 +28
固定資産 18,807 18,255 ▲551 長期借入金 16,076 15,939 ▲137
有形固定資産 4,299 3,803 ▲496 長期預り敷金・保証金 1,642 1,810 +167
無形固定資産 8,667 8,718 +51 その他 1,125 1,123 ▲2
のれん 6,741 6,800 +59.5 負債合計 29,068 28,225 ▲842
その他
1,925 1,917 ▲8.4 資本金 7,983 7,983 -
無形固定資産
投資その他の資産 5,839 5,734 ▲105 純資産 4,861 3,507 ▲1,353
総資産 33,929 31,733 ▲2,196 負債・純資産 合計 33,929 31,733 ▲2,196
*一年内返済予定の長期借入金を含む
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2020年9月期 第3四半期 セグメント実績
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1. セグメント別売上高・営業利益( 2期比較 )
(単位:百万円)
Platform Cloud technology Sharing economy その他
27,595
25,910 左:19 / 9期3Q
右:20 / 9期3Q
売上高
6,201 5,817
2,342 1,764 395 317
1,589
1,421
911
営業利益 469
217
▲ 277 ▲ 291
▲ 617
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2. Platform事業( 2期比較 )
(単位:百万円)
19/9期 20/9期 前年同期比
3Q 3Q 金額 率
売上高 27,595 25,910 ▲1,685 ▲6.1%
営業利益 1,589 1,421 ▲167 ▲10.5%
FC契約直営店舗数 管理戸数 付帯・関連サービス粗利
92店 → 店 87,970戸 → 戸 1,463百万円 → 百万円
※コロナの影響など
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3. Cloud technology事業( 2期比較 )
(単位:百万円)
19/9期 20/9期 前年同期比
3Q 3Q 金額 率
売上高 6,201 5,817 ▲384 ▲6.2%
営業利益 911 469 ▲441 ▲48.5%
■ Cloud technology 一例
紹介CLOUD 査定CLOUD シェアリングキー
※シェアリングキーは出資企業の商品を取り扱っております。
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4. Sharing economy事業( 2期比較 )
(単位:百万円)
19/9期 20/9期 前年同期比
3Q 3Q 金額 率
売上高 2,342 1,764 ▲577 ▲24.6%
営業利益 217 ▲617 ▲835 ‐
拠点数 Parking台数
45ヵ所 → ヵ所 3,589台 → 台
※上記数値は契約ベースです
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5. セグメント別営業利益分析(前年同期比)
(単位:百万円)
19 / 9期 3Q 20 / 9期 3Q 前年同期比
売上高 売上総利益 率 売上高 売上総利益 率 売上高 売上総利益 率
Platform 27,595 7,459 27.0% 25,910 6,456 24.9% ▲1,685 ▲1,002 ▲2.1%
Cloud technology 6,201 1,671 27.0% 5,817 1,141 19.6% ▲384 ▲530 ▲7.3%
Sharing economy 2,342 791 33.8% 1,764 ▲46 ▲2.6% ▲577 ▲838 ▲36.4%
その他事業 395 107 27.2% 317 93 29.5% ▲77 ▲13 +2.3%
調整額 (消去または全社) ▲1,050 ▲830 - ▲790 ▲619 - +260 +210 -
合計 35,483 9,200 25.9% 33,020 7,025 21.3% ▲2,463 ▲2,174 ▲4.7%
販管費 (販管費率) 7,287 20.5% 6,568 19.9% ▲719 ▲0.6%
営業利益 (営業利益率) 1,913 5.4% 457 1.4% ▲1,455 ▲4.0%
営業利益 粗利 販管費 営業利益
Platform Cloud technology Sharing economy その他事業 調整額 販管費
▲1,002 ▲530 ▲838 ▲13 +210 +719
19/9期3Q
1,913
20/9期3Q
457
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2020年9月期 連結業績予想
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1. 連結決算主要数値業績予想( 2期比較 )
(単位:百万円)
前年同期比
19 / 9期 20 / 9期
実績 予想
金額 率
売上高 45,934 43,700 ▲2,234 ▲4.9%
営業利益 2,055 1,200 ▲855 ▲41.6%
(営業利益率) (4.5%) (2.7%) (▲1.8%)
経常利益 729 450 ▲279 ▲38.3%
親会社株主に帰属する
272 150 ▲122 ▲45.0%
当期純利益
※2020年5月15日 連結業績予想の修正
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配当方針
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1. 配当方針
株主の皆様への利益還元を経営の重要課題と位置づけており、業績の進展等を勘案しながら利益還元に努め
ることを基本方針としております。当社は2019年10月20日をもちまして、お陰様で20周年を迎えることができまし
た。日ごろのご支援、ご協力に感謝の意を表し、普通配当に加え、1株当たり10円の創立20周年記念配当を行い
ました。
また、2020年9月期の予想については、過去2期の特別配当、記念配当の実施及び、キャッシュフローや財務状
況等を慎重に協議した結果、1株当たり20円といたしました。
■ 1株あたり配当金推移 単位:円
24 24
特別 記念 20
配当 配当
10円 10円
12 12
1 2 3 4 5
+株主優待 +株主優待
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2. 会社概要
商号 APAMAN株式会社
代表取締役社長 大村 浩次
資本金 79.8億円 (2019年9月30日現在)
連結従業員数 1,047名 (2019年9月30日現在)
本社所在地 東京都千代田区大手町2-6-1 朝日生命大手町ビル
★
Sharing economy
事業内容 Platform
Cloud technology
証券コード 8889(JASDAQ スタンダード)
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本資料に関する注意事項
本資料の表示数値は金額に関しては切り捨て、パーセンテージ表示については四捨五入等、端数計算により行っているため、算式に基づき算定される数値とその結果として記載される数値は
必ずしも一致しない場合があります。本資料に記載されている経営戦略、計画や見通し等は、過去の事実を除いて将来の予測であり、現時点において入手可能な情報や合理的判断の根拠とす
る一定の前提条件に基づいており、実際の業績等は今後の様々な要因によって、これらの見通しとは大きく変動する場合があります。本資料に記載された内容は、事前の通知なくして変更され
ることがありますので、あらかじめご承知おきください。
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ではありません。また、掲載された情報の誤り等によって生じた損害等に関しましては、当社は一切責任を負うものではありませんのでご了承ください。
本資料は、APAMAN株式会社および当社関係会社の事業の概要へのご理解をいただくために作成されたものであり、投資の勧誘または斡旋を行うものではありません。投資に関するご判断
はお客様自身の責任で行われますようお願い申し上げます。
本資料は、現時点での最終数値であり、過去の決算説明資料の数字を保証するものではありません。
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