証券コード：8624
2021年３月期第３四半期 決算説明資料
いちよし証券株式会社
2021年1月
Ⅰ：決算の状況
2021年3月期第３四半期決算報告（連結）
１．収支の状況
◆ 営業収益は、前年同期比1,800万円（0.1％）増加の139億6,900万円
◆ 経常利益は、前年同期比7億4,900万円増加の1億8,800万円
◆ 親会社株主に帰属する当期純利益は、前年同期比8億300万円増加の1億1,100万円
(単位：百万円) (単位：百万円)
2020年 2021年 前年同期比 前年同期比 2020/3 2021/3
3月期3Q 3月期3Q 増減率 増減額 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
営 業 収 益 13,951 13,969 0.1％ 18 4,618 4,820 4,511 4,894 4,182 4,588 5,198
純 営 業 収 益 12,777 12,825 0.4％ 47 4,220 4,396 4,160 4,463 3,792 4,223 4,808
販 売 費 ・ 4,459 4,541 4,364 4,420 4,174 4,223 4,272
13,365 12,669 ▲5.2％ ▲696
一 般 管 理 費
営 業 利 益 ▲588 155 - 743 ▲239 ▲145 ▲204 42 ▲381 0 535
経 常 利 益 ▲560 188 - 749 ▲218 ▲183 ▲158 90 ▲365 ▲12 566
特 別 損 益 69 90 30.6％ 21 ▲0 2 66 ▲48 103 ▲0 ▲12
法 人 税 等 189 167 ▲11.4％ ▲21 ▲29 99 119 75 139 ▲71 99
親会社株主に帰属す ▲194 ▲285 ▲211 ▲32 ▲401 58 454
▲691 111 - 803
る 四半期純利益
1
２．純営業収益の内訳
◆受入手数料は、投資信託の募集・売出し手数料の減少及びその他の受入手数料（信託報酬等）の減少等により
前年同期比2,700万円（0.2％）減少の124億6,500万円
(単位：百万円) (単位：百万円)
2020年 2021年 前年同期比 前年同期比 2020/3 2021/3
3月期3Q 3月期3Q 増減率 増減額 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
受 入 手 数 料 12,492 12,465 ▲0.2％ ▲27 4,124 4,293 4,074 4,352 3,689 4,136 4,639
トレーディング
56 151 169.3％ 95 9 16 30 33 28 24 98
損 益
そ の 他 の
101 107 5.0％ 5 33 49 19 39 43 28 34
営 業 収 支
金 融 収 支 126 101 ▲20.0％ ▲25 53 36 36 37 31 34 35
合 計 12,777 12,825 0.4％ 47 4,220 4,396 4,160 4,463 3,792 4,223 4,808
2
３．受入手数料の内訳
◆株券の委託手数料は、前年同期比7億3,000万円（20.5％）増加の42億9,200万円、投資信託の募集・売出し手数料は、
前年同期比5億4,200万円（18.5％）減少の23億9,000万円、その他の受入手数料（信託報酬等）は、前年同期比
3億3,700万円（6.6％）減少の47億8,300万円
◆引受け・売出し手数料は、主幹事3社を含む新規公開企業23社、既公開企業に係る公募・売出しは5社の幹事・引受け
シンジケート団加入となり、前年同期比1億4,200万円（72.0％）増加の3億3,900万円
(単位：百万円)
(単位：百万円)
2020/3 2021/3
2020年 2021年 前年同期比 前年同期比
3月期3Q 3月期3Q 増減率 増減額 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
受 入 手 数 料 12,492 12,465 ▲0.2％ ▲27 4,124 4,293 4,074 4,352 3,689 4,136 4,639
委託手数料の主な内訳
株 券 3,562 4,292 20.5％ 730 1,281 1,116 1,163 1,183 1,260 1,353 1,678
募集・売出し手数料の主な内訳
投 資 信 託 2,933 2,390 ▲18.5％ ▲542 921 1,137 874 943 654 771 964
引受け・売出し手数料の主な内訳
新 規 公 開 145 250 71.9％ 104 7 116 22 349 4 155 91
既 公 開 51 88 72.2％ 37 3 7 40 10 1 76 10
計 197 339 72.0％ 142 11 123 62 359 5 231 102
その他の受入手数料の主な内訳
信 託 報 酬 等 5,121 4,783 ▲6.6％ ▲337 1,679 1,692 1,749 1,611 1,467 1,593 1,722
信託報酬等以外 496 427 ▲14.0％ ▲69 168 170 157 164 129 161 135
計 5,618 5,210 ▲7.3％ ▲407 1,847 1,862 1,907 1,776 1,596 1,755 1,858
＜参考＞ （単位：億円）
投 信 募 集 額 1,652 1,588 ▲3.9％ ▲64
※ ラップ販売額を含む。
3
４．トレーディング損益の内訳
◆トレーディング損益は、株券等のトレーディング損益の増加等により前年同期比9,500万円（169.3％）増加の
1億5,100万円
(単位：百万円) (単位：百万円)
2020年 2021年 前年同期比 前年同期比 2020/3 2021/3
3月期3Q 3月期3Q 増減率 増減額 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
株 券 等 11 108 849.7％ 97 ▲5 0 16 26 17 15 76
債券・為替等 44 42 ▲5.1％ ▲2 15 15 14 7 11 9 22
（ 債 券 等 ） (21) (19) ▲12.5％ (▲2) (7) (7) (7) (5) (7) (4) (6)
（ 為 替 等 ） (22) (23) 1.9％ (0) (7) (8) (6) (2) (3) (4) (15)
合 計 56 151 169.3％ 95 9 16 30 33 28 24 98
4
５．販売費・一般管理費の内訳
◆販売費・一般管理費は、取引関係費、人件費及び不動産関係費等の減少により前年同期比6億9,600万円（5.2％）減少の
126億6,900万円
(単位：百万円)
（百万円）
2020年 2021年 前年同期比 前年同期比 15,000
3月期3Q 3月期3Q 増減率 増減額
13,365
511 12,669
取 引 関 係 費 1,463 1,188 ▲18.8％ ▲275 195
398 502
395 199
人 件 費 7,147 6,902 ▲3.4％ ▲244 1,701
1,702
10,000
不 動 産 関 係 費 1,948 1,778 ▲8.7％ ▲170 1,948
1,778
事 務 費 1,701 1,702 0.1％ 1
減 価 償 却 費 398 395 ▲0.7％ ▲2
租 税 公 課 195 199 1.7％ 3 5,000 7,147
6,902
貸倒引当金繰入 - 0 - 0
そ の 他 511 502 ▲1.7％ ▲8
1,463 1,188
合 計 13,365 12,669 ▲5.2％ ▲696 0
2020年3月期3Q 2021年3月期3Q
＜参考＞2021年3月期3Ｑ（4～12月累計） 固定費・変動費（単体）
取引関係費 人件費 不動産関係 事務費
固 定 費 9,571
減価償却費 租税公課 その他
変 動 費 2,514
（単位：百万円）
5
６．貸借対照表及び財務の状況
貸借対照表 財務の状況
資産合計
（百万円） 固定資産 流動資産
48,879 2021年 前期末比
50,000
3月期3Q 増減
43,530
40,000
自 己 資 本 比 率
57.0 ▲8.9
現金・預金、信用取引資 （％）
30,000
42,700
産の増加
36,862
20,000
募集等払込金の減少 1 株 当 た り 純 資 産
771.04 ▲26.08
（円）
10,000
6,668 6,179 投資その他の資産の減少 自 己 資 本 規 制 比 率
445.5 ▲1.3
0 （単体）（％）
2020年3月期 2021年3月期3Q
（百万円） 負債・純資産合計 純資産 負債
50,000 48,879 2021年 前年同期比
43,530 3月期3Q 増減
40,000
20,964
14,757 預り金の増加 1 株 当 たり 四 半期 純 利益
3.11 19.80
30,000 （円）
20,000
自己資本四半期純利益率
0.4 -
28,772 27,914 （ R O E ）（％）
配当金支払による減少
10,000
0
2020年3月期 2021年3月期3Q
6
Ⅱ：業績の推移
１．受入手数料の推移
（百万円）
6,000 信託報酬等 投資信託の募集手数料 株券委託手数料 引受その他手数料
5,389
5,202
325
5,000 315 4,843
4,639
486 4,352
4,293 273
4,124 4,074 4,136
346 615
4,000 2,167 1,901 3,769 242 286 418
3,689
292
1,704 306 1,678
1,116
1,281 1,163 1,183
3,000 1,353
1,247
1,260
1,136 1,194
928 1,137 874 964
921 943
2,000 771
621
654
1,000
1,759 1,791 1,724 1,679 1,692 1,749 1,722
1,608 1,611 1,467 1,593
0
1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
2019/3 2020/3 2021/3
7
２．預り資産の推移
(億円)
投信 株式 その他 19,740
20,000 19,665
19,171 19,400
897 18,817
998 433 538
17,750 17,929 718
18,000 17,479
450 588
16,504 565
15,902
16,000 508
15,360
1,076 14,777
14,306 601
13,697 642
14,000 9,574 13,467
1,069 9,947 10,175
11,303 12,744 9,358
1,142 996
9,252 9,013
11,775 863 8,974
12,000
11,192 6,567 8,397
1,065 7,382
966 7,132
10,000 5,720
7,761 5,814
8,178 5,734
4,666
8,000 6,975
808 6,862
6,711 5,911
570 559 581
6,000 5,271
4,829 8,685
4,194 1,231 3,813 3,019 9,093 8,327 8,739
3,410 7,599 8,048
4,000 7,540 8,259 8,791 7,939 7,377
1,390 5,476 6,657 7,003
6,044 6,147
2,701 4,315 6,834
2,000 3,375
1,833
2,742
2,541
2,479
971 1,339
0
98/3末 99/3末 00/3末 01/3末 02/3末 03/3末 04/3末 05/3末 06/3末 07/3末 08/3末 09/3末 10/3末 11/3末 12/3末 13/3末 14/3末 15/3末 16/3末 17/3末 18/3末 19/3末 20/3末 21/12末
8
３．預り資産の四半期推移
(億円)
投信 株式 その他
22,000
19,395 19,627
20,000
564 18,823 18,817
539 18,446
17,929 17,963 569
17,535 718
18,000 17,305 764
16,971 588 552
558
575 809
16,000 15,360
601
14,000 10,195 10,116
9,391 9,358
9,013 8,905 9,344
8,728
12,000 8,478 8,455
7,382
10,000
8,000
6,000
8,660 8,946 8,504 8,863 8,739
4,000 7,917 8,327 8,248 8,040 8,337
7,377
2,000
0
1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
2019/3 2020/3 2021/3
9
４．信託報酬と販管費カバー率の推移（月額平均）
信託報酬 + ラップフィー 単体 連結
※ コストカバー率 ＝ × 100 （％）
コスト（販売費・一般管理費）
（百万円）
1,600 45%
コスト（左軸） 1,529
1,497 1,494 1,476 1,482
信託報酬 + ラップフィー（左軸）
1,403 1,388 1,407
1,360 1,362 38.9% 40%
1,400 コストカバー率 (右軸)
37.2%
1,285 1,295
1,244 37.9% 37.8%
1,213 34.1% 1,212 35%
1,200 1,171 1,151 32.6%
1,122 1,105 1,116 1,119
1,054 29.9% 30.5%
31.8% 31.7% 30%
1,000 957 955 29.6% 29.5% 29.1%
28.7%
905 27.6%
24.8%
25%
800
20%
19.1% 573
600 555 561
521 531
15%
15.7% 447 452
412 432
403
400 11.9% 348 357 351 362
321 308 10%
8.6% 245
7.8% 184
200 4.4% 4.0% 6.4% 125 5%
3.1% 94 95
71
42 29 35
0 0%
97/3期 98/3期 99/3期 00/3期 01/3期 02/3期 03/3期 04/3期 05/3期 06/3期 07/3期 08/3期 09/3期 10/3期 11/3期 12/3期 13/3期 14/3期 15/3期 16/3期 17/3期 18/3期 19/3期 20/3期 21/3期
4-12月
10
５．信託報酬と販管費カバー率の四半期推移
信託報酬 + ラップフィー
※ コストカバー率 ＝ × 100 （％）
コスト（販売費・一般管理費）
（百万円） コスト（左軸） 信託報酬＋ラップフィー（左軸） コストカバー率 (右軸)
5,000 45%
4,568 4,504 4,541
4,481 4,459 4,420
4,500 4,364
4,223 4,272 43%
4,158 4,174
4,000
40.1% 40.3% 41%
40.0%
3,500
38.5% 38.7%
38.3% 39%
3,000 37.7% 37.7%
37.3%
36.5%
2,500 37%
35.2%
2,000 1,759 1,791 1,724 1,679 1,692 1,749 1,722 35%
1,608 1,611 1,593
1,467
1,500
33%
1,000
31%
500
0 29%
1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
2019/3 2020/3 2021/3
11
６．投資信託 販売額上位5位（3ヵ月合算）
(単位：億円)
2019/3 2020/3 2021/3
1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
いちよしＳＤＧｓ中小型株ファンド 84 76
いちよしジャパン成長株ファンド 55
ピクテ・グローバル・インカム株式ファンド（毎月分配型） 17 35 39 38 78 116 93 80 43 35 44
フィデリティ・ＵＳリート・ファンド（A・B・C・Dコース） 34 29 20 25 25
米国ＮＡＳＤＡＱオープン（A・Bコース） 26 36 22
ＧＳ米国成長株集中投資ファンド
36 23 13
（毎月決算・年４回決算・年２回決算）
新光J－REITオープン 79 133 84 61 77 71 37 32
東京海上・円資産バランスファンド（毎月決算型・年１回決算型） 95 125 80
LM・オーストラリア高配当株ファンド（毎月分配型） 25 42 28 32
いちよしジャパン・ベンチャー・ファンド 31
ＵＳマイクロキャップ株式ファンド 40
いちよし中小型成長株ファンド 181 121 43 40 20
Ｊリート・アジアミックス・オープン（毎月決算型・資産成長型） 16
日本復活成長株ファンド 21 27 65 13
人生１００年時代・世界分散ファンド
45 37
（３％目標受取型・６％目標受取型・資産成長型）
野村PIMCO・世界インカム戦略ファンド（A・B・C・Dコース） 17
12
７．預り口座数の推移【リテール】
（口座） (口座)
200,000 預り口座数 （左軸） 50,000
預り1000万円以上口座数 （右軸）
180,000
159,172 157,679 157,897 156,608 156,863 157,123 156,955
160,000 156,513 156,200 156,201 156,044 40,000
140,000
33,846 33,858
120,000 31,979 30,000
31,171 30,945 30,530
29,895 30,463
29,120 29,468
100,000 26,797
80,000 20,000
60,000
40,000 10,000
20,000
0 0
1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
2019/3 2020/3 2021/3
13
８．新規口座数と紹介比率の推移【リテール】
（口座） 新規口座数 うち紹介口座数 紹介比率
2,000
1,800 1,741 1,729
1,683
1,600
1,400
1,273
1,171
1,200
1,095
1,049 1,022
1,000
878
800 738 713
706 694 699 711
678 672
634 639
40.5% 39.2%
600 37.8% 513
36.7% 45.0% 35.9% 36.5% 470 36.2%
35.1% 35.3% 34.5% 35.1%
32.9% 33.9%
31.9% 31.2% 31.5%
400 30.2%
27.9% 28.9%
615 25.5%
539 615 499
200 397 384
308 318 289 299 346
271 249 210 224 243
202 189 177 202
142
0
4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月
2019年 2020年
14
９．幹事会社数の推移（累計）
（社） （社）
1,200 幹事会社数（累計) (左軸) 70
1,142
うち主幹事会社数（累計）（右軸） 1,117
1,082
1,044
1,013 59
980 60
1,000 56
940
905 52
869 50
846
828 832 50
812 821
783 45
800
743 42
710
663 40
620 35
600 580
32
511 29 29
27 27 27 30
443 26
25
23
386
400 20
346
299 20
15
200 10
8 10
7
3
2
0 0
97/3期 98/3期 99/3期 00/3期 01/3期 02/3期 03/3期 04/3期 05/3期 06/3期 07/3期 08/3期 09/3期 10/3期 11/3期 12/3期 13/3期 14/3期 15/3期 16/3期 17/3期 18/3期 19/3期 20/3期 21/3期
3Q
15
１０．幹事会社数の四半期推移（累計）
（社） （社）
幹事会社数（累計) (左軸)
うち主幹事会社数（累計）（右軸）
1,150 1,142
1,132
60
1,117 1,120
1,106
59
1,100 1,094
1,087 58
1,082
1,071
1,060
1,053 56 56
55
1,050
54 54
53
1,000 52 52
51 51
50
950
900 45
1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
2019/3 2020/3 2021/3
16
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