栗田工業株式会社
米国U.S. Water社の買収について
（証券コード：6370）
2019年2月12日
目次
買収の概要 p1
U.S. Water社の概要 p2
米国における事業基盤強化 p3
戦略的意義 p4
買収の概要
当社による、米国の水処理薬品及び装置の製造・販売会社であるU.S. Water Services, Inc.
取引概要 （以下、「U.S. Water社」といいます。）の買収
当社の100%子会社であるKurita America Holdings Inc.を通じて、U.S. Water社の
買収ストラクチャー 完全親会社であるGlobal Water Services Holdings Company, Inc.の全ての発行済株式を
ALLETE Enterprises, Incより取得
270百万USドル（約294億円 ＊1）
買収総額 （なお、クロージング時点の運転資本等により最終的な支払価格を調整予定）
買収資金の
手元現預金
調達方法
注1:USドル/円の為替レートは1USドル109円で換算
1
U.S. Water社の概要
基本情報 強み
本社所在地 ： アメリカ合衆国（ミネソタ州セント・マイケル）
設立年 ： 1997年
薬品と装置を組み合わせたエンジニアリングによる
株主 ： ALLETE, Inc. （間接的に100%保有） ｚ
最適な総合水処理ソリューションの提供
従業員数 ： 約500名（2018年12月末時点）
売上高（18年度）： 約172百万USドル（約188億円 ＊1 ）
事業内容 ： 水処理薬品、水処理装置、各種消耗品（フィルター、膜製品等）の 広範な業種かつ北米全土にわたる強固な顧客基盤
製造・販売ならびにサービスの提供 （約5,000社）
事業概要
商業施設
水処理装置関連 水処理薬品関連 食品・飲料 業種別
売上高内訳
水処理装置の製造・販 水処理薬品の製造・販売
売及びエンジニアリング
31% 主な製品は、スケール防
主な製品は、軟水装 止剤、腐食防止剤、消泡
石油・ガス
置・排水処理装置、イ 剤、分散剤、殺菌剤等 バイオエタノール
オン交換装置、逆浸透 その他
69%
膜装置、ろ過装置、純
水装置
（ご参考）2018年度事業別売上高内訳
電力 ヘルスケア 自治体 農業
注1:USドル/円の為替レートは1USドル109円で換算
2
米国における事業基盤強化
アジア・欧州に続き、米国での事業を飛躍的に拡大
U.S. Water社（本社）
その他 米国中西部
Fremont社
16％ 32％
ワシントン州
ミネソタ州
米国東部
13％
U.S. Water社
カリフォルニア州
2017年度
地域別売上高内訳 テキサス州 ミシシッピ州
Pentagon Technologies
Group, Inc.
米国西部 米国南部 当社主要拠点
19％ 20％ Fracta社 Kurita America社 U.S. Water主要拠点
持分法適用会社
3
戦略的意義
クリタグループ U.S. Water
技術開発力、ソリューション・ノウハウ シナジー 全米をカバーする顧客基盤に導入
食品・飲料、バイオエタノール産業
既存の水処理薬品のラインナップの拡充 シナジー 向け薬品
ユニット型水処理装置、
既存の装置ラインナップへの組み入れと技術の適用 シナジー
装置の設計・製作技術
米国全土で高付加価値の総合ソリューションを提供
世界四極体制の確立
4
将来見通しに関する注記事項
本資料に掲載されている計画数値は、現時点で入手可能な情報に基づき判断したものであるため、
リスクや不確実性を含んでおり、実際の業績はこれと異なる可能性があります。