4659 J-エイジス 2020-05-21 15:00:00
2020年3月期 決算説明会資料・FACT BOOK [pdf]

2020年3月期 決算説明会

 事前のご案内

        • 新型コロナウイルス感染症拡大防止の為、登壇者及び司会者はマスクを着用させていた
          だきます。

        • 新型コロナウイルス感染症拡大の影響に伴いWEBによるライブ配信を行っております。
          WEBでのご質問は決算説明会開始時から終了時まで受け付けさせて頂きます。

        • 新型コロナウイルス感染症拡大防止の為、決算説明会終了後に名刺交換の場は設け
          ないことと致します。

        • 会場にお越しいただいた方にはアンケート用紙をお配りしておりますので、記入のご協力を
          お願い致します。




        何卒、ご理解とご協力の程、よろしくお願い致します。


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新型コロナウイルスに対する当社の方針


(基本方針)
      従業員とお客様の安心と安全の確保を最優先としたうえで、
      お客様の依頼に最大限対応する




 非接触型体温計による検温の実施                             棚卸機器の消毒の徹底      ソーシャルディスタンスシール/アクリル板

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2020年3月期
  決算説明会



     2020年5月21日


 株式会社エイジス
  (JASDAQ 4659)
Contents


1.グループ概要

2.2020.03期 業績ハイライト

3.中期経営計画総括

4.2021.03期 業績見通し

5.2021.03期 重点取り組み


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Contents


1.グループ概要

2.2020.03期 業績ハイライト

3.中期経営計画総括

4.2021.03期 業績見通し

5.2021.03期 重点取り組み


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グループ概要(展開地域)

 『アジアのリテイルサポートサービスグループ』としてアジア各国で事業展開
                                                                ()内は設立年
  (1978) エイジス                                                  ※は連結子会社
  (2001) エイジスマーチャンダイジングサービス※                                   <2020年3月末現在>
  (2007) エイジスリサーチ・アンド・コンサルティング※
                                                             (1982)エイジス九州
  (2010) エイジスコーポレートサービス
                                                             (1984)エイジス北海道
  (2016) エイジスリテイルサポート研究所
                                                             (1992)エイジス四国
  (2017) ロウプ※
                                                             (1995)ニップス


                                                             (2003)韓国※
                                                             (2004)大連
                                                             (2009)上海※
                                                             (2009)台湾
                                                             (2009)マレーシア※
                                                             (2011)北京※
                                                             (2011)広州※
                                                             (2011)香港※
                                                             (2011)タイ※
                                                             (2016)フィリピン
                                                             (2016)ベトナム※



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グループ概要(グループ各社)

 国内外21社で構成し、アジア各国のチェーンストアにサービスを提供

                          国内棚卸サービス                     リテイルサポートサービス             海外棚卸サービス

                                                   •    マーチャンダイジングサービス      •   韓国   •   タイ
                                                   •    リサーチ・アンド・コンサルティング            •   マレーシア
                                                                            •   上海
 連結                                                •    ロウプ
子会社                • エイジス(当社)                                               •   北京   •   ベトナム
                                                                            •   広州
(12社)                                                                       •   香港


                    •     九州                       •    ニップス                •   台湾
                    •     北海道                                               •   フィリピン
   FC
                    •     四国
(6社)




 非連結
機能会社               •      大連                 •   コーポレートサービス                 •   リテイルサポート研究所
(3社)
                                                                                  ※ 社名の「エイジス」は省略
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   連結売上高・利益推移(業績10年トレンド)

   7期連続で増収増益、過去最高の売上・営業利益を更新中
売上高                                                                                                   (新規連結)
                                                                                                                                 営業利益
(億円)                                                                                      (新規連結)  ベトナム                          (億円)
 300                売上高                 (新規連結)                                                                                    45
                                                                                           ロウプ
                                         エイジス上海・マレーシア              (新規連結)
                    営業利益
                                         エイジス広州・北京                  エイジス香港・タイ                                                   40
 250
                                         エイジスリサーチ
                                                                                                                                  35


 200                                                                                                                              30


                                                                                                                                  25
 150
                                                                                                                                  20


 100                                                                                                                              15


                                                                                                                                  10
  50
                                                                                                                                  5


   0                                                                                                                              0
            2011.03          2012.03            2013.03   2014.03    2015.03   2016.03   2017.03   2018.03   2019.03   2020.03



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Contents


1.グループ概要

2.2020.03期 業績ハイライト

3.中期経営計画総括

4.2021.03期 業績見通し

5.2021.03期 重点取り組み


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2020.03期 連結業績ハイライト


                                              連結業績は7期連続の増収・増益
                    全社
                                              計画に対して売上高未達・営業利益は達成



  セ                  国内棚卸                     売上は減収、利益はフィールド生産性の向上により
                     サービス                      増益
  グ

  メ
              リテイルサポート
  ン             サービス
                                              二桁の売上伸長、全社の売上成長を牽引

  ト
                    海外棚卸
                                              中国・韓国の業績不振により減収・減益
                    サービス


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   2020.03期 連結業績サマリー

   売上高・営業利益ともに前年を上回る                                                                                             (単位:百万円)

                                                                                   前年同期比                    2020.03期計画
                                                2018.03期   2019.03期   2020.03期                     計画
                                                                                 前期比       増減額              計画比       増減額

売上高                                               26,870     27,669     28,402 102.6%      +732    28,500   99.7%          -97

売上総利益                                              7,475      8,401      8,787 104.6%      +385     8,846   99.3%          -58

                              対売上比                27.8%      30.4%      30.9%          -   0.6%    31.0%          -   -0.1%

販売管理費                                              4,216      4,623      4,510   97.6%      -113    4,846   93.1%      -336

                              対売上比                15.7%      16.7%      15.9%          -   -0.8%   17.0%          -   -1.1%

営業利益                                               3,258      3,778      4,277 113.2%      +498     4,000 106.9%      +277

                              対売上比                12.1%      13.7%      15.1%          -   1.4%    14.0%          -   1.0%

経常利益                                               3,309      3,828      4,343 113.4%      +514     4,051 107.2%      +292

                              対売上比                12.3%      13.8%      15.3%          -   1.5%    14.2%          -   1.1%

親会社株主に帰属する当期純利益                                    2,237      2,634      3,011 114.3%      +376     2,763 109.0%      +248

                              対売上比                 8.3%       9.5%      10.6%          -   1.1%     9.7%          -   0.9%
※計画数値は2020年1月31日公表時の予想値を記載しております。

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   2020.03期 セグメント別業績サマリー

   売上高はリテイルサポートサービスが成長ドライバー
   営業利益は国内棚卸・リテイルサポートサービスは増益だが、海外で減益
                                                                                                                            (単位:百万円)

                                                         売上高                                           営業利益
    セグメント名称                                                        前年同期比                                                前年同期比
                                     2018.03期 2019.03期 2020.03期                   2018.03期 2019.03期 2020.03期
                                                                  前期比 増減額                                      売比        前期比  増減額


セグメント合計                               26,870 27,669 28,402 102.6%          +732     3,258    3,778    4,277    15.1% 113.2%           +498




   国内棚卸サービス                           17,615 17,435 17,303 99.2%           -132     2,454    3,057    3,594    20.8% 117.6%           +537




   リテイルサポートサービス                          7,190   7,819   8,719 111.5%      +899       567      488      530    6.1% 108.6%            +41




   海外棚卸サービス                              2,328   2,705   2,574 95.2%       -130       211      202      133    5.2%      66.0%         -68




                             消去           -263   -290     -195         ー    +95        24       31       19         ー       ー          -12




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  セグメント別業績(国内棚卸サービス)
                                                                                                (単位:百万円)
                                                                                          前年同期比
                                               2018.03期    2019.03期        2020.03期
                                                                                       前期比     増減額

売上高                                               17,615       17,435         17,303    99.2%       -132

売上総利益                                              5,436        6,247          6,705   107.3%      +458
                            対売上比                  30.9%        35.8%          38.8%         -      2.9%

販売管理費                                              2,980        3,190          3,111    97.5%           -79
                            対売上比                  16.9%        18.3%          18.0%         -      -0.3%

営業利益                                               2,454        3,057          3,594   117.6%      +537
                            対売上比                  13.9%        17.5%          20.8%         -      3.2%
※セグメント間売上、振替も上記数値に含む


   既存顧客のRFID導入による内製化、棚卸回数減少等により売上高は減少
   棚卸日程の分散により生産性が向上し売上総利益が伸長
   生産性向上と販管費の圧縮により営業利益は前期比17.6%伸長



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 第43期 売上増減の主な要因

 プラス要因 :店舗改装に伴う商品補充、巡回型メンテナンス業務
 マイナス要因:RFID導入による内製化、棚卸回数減少
                                                                             (百万円)
                                                                               ※ロイヤリティ除く売上

   17,175                                                                    17,047

                                         ▲298
                                          失注                          +854
                                                ▲950           +266
                                                               新規     既存増
                                                既存減




                                                       ▲128M


       19.03期                                                                20.03期


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国内棚卸サービスにおける繁閑格差
 繁閑格差の是正は順調に推移
 10月1日の消費税率変更に伴い、棚卸受注の前倒し及び10月以降へのシフトが発生

    月度別売上高推移(国内棚卸)

           2018.03                      2019.03    2020.03

         年度              1Q/2Q繁閑差                                 年度        3Q/4Q繁閑差
     2018.03                  1.42倍                             2018.03          1.60倍
     2019.03                  1.35倍                             2019.03         1.63 倍
    2020.03                1.30倍                                2020.03         1.50 倍
   ※繁閑差=1Qと2Qの売上高比較                                            ※繁閑差=3Qと4Qの売上高比較




    4月              5月              6月       7月   8月    9月      10月       11月      12月   1月   2月   3月
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生産性・経験者比率・労働単価推移
 生産性                       前期比12.7%伸長:日程分散化により、経験者比率向上し生産性向上へ
 労働単価 前期比2.6%上昇:2019年10月最低賃金改定による基本時給の改定
                                                    2016.03期の数値を100とした場合の推移

155
                      生産性                    経験者     労働単価                             (生産性)
150                                                                                         150
               生産性        :1時間あたり数量ベースのカウント生産性
145            経験者        :当社規定の勤務日数を終えた従業員の比率
               労働単価:1時間あたりの労働単価
140

135                                                                           133

130

125
                                                                                      (労働単価)
120                                                                            115
                                                                115                         118
115
                                                                      111
                                                                                      (経験者比率)
110
                                                     104                                    109
                                              103
105                                                                            107
                                                                 106
                        100                           103
100
                    2016.03                    2017.03         2018.03      2019.03     2020.03

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  セグメント別業績(リテイルサポートサービス)
                                                                                                (単位:百万円)
                                                                                          前年同期比
                                               2018.03期    2019.03期        2020.03期
                                                                                       前期比     増減額

売上高                                                7,190        7,819          8,719   111.5%      +899

売上総利益                                              1,404        1,455          1,471   101.1%       +16
                            対売上比                  19.5%        18.6%          16.9%         -      -1.7%
販売管理費                                                837          966            941    97.4%           -25
                            対売上比                  11.6%        12.4%          10.8%         -      -1.6%

営業利益                                                 567          488            530   108.6%       +41
                            対売上比                   7.9%         6.2%           6.1%         -      -0.2%
※セグメント間売上、振替も上記数値に含む


 【対象会社】 エイジスマーチャンダイジングサービス、エイジスリサーチ・アンド・コンサルティング、ロウプ
  集中補充サービスは既存企業の実施店舗数増加により売上は増加、一方で人員の適正化やオペ
   レーションの標準化の遅れ等により売上総利益が1.7%低下した
  店舗改装サービスは主に新規顧客の獲得と下期への実施時期変更による発注店舗数の増加により
   売上は増加
  集中補充サービスと店舗改装サービスの売上増加により、売上高は前期比11.5%伸長
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 集中補充サービス売上高・生産性の推移
  既存顧客の受注店舗数増加に伴い、売上高は33.7%伸長
  人員の適正化及びオペレーションの標準化が遅れ、生産性は3.9%低下

(売上高)                                         2018.03期の数値を100とした場合の推移                       (生産性)

 140                                                                                         105
                                                                           133.7
                                  100.0                      100.4
 130
                                                                                             100


 120                                                                                 96.1
                                                           115.1
                                                                                             95

 110

                                                                                             90
                                100.0
 100


                                                                                             85
  90



  80                                                                                         80
                               2018.03                     2019.03         2020.03

                                                     売上高             生産性


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 店舗改装サービス売上高・生産性の推移
 2020.03期は過去最高売上を達成
 生産性向上施策(作業計画精度向上と進捗管理、主要顧客のオペレーション改善
  等)に取り組み、前期比10.7%向上

(売上高)                                         2018.03期の数値を100とした場合の推移                     (生産性)

 110                                                                                       130
           主要企業の生産性より算出
           ※2018.3期の生産性の指標は4Qのみ                                                            120
 105                                                                    103.9
                                                                                           110
                               100.0                                              102.9
 100                                                     92.2                              100


                                                                                           90
  95
                                                         92.7
                                                                                           80


  90                                                                                       70


                                                                                           60
  85
                                                                                           50


  80                                                                                       40
                                2018.03                 2019.03         2020.03

                                                       売上高        生産性


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   セグメント別業績(海外棚卸サービス)
                                                                                                 (単位:百万円)
                                                                                           前年同期比
                                                2018.03期    2019.03期        2020.03期
                                                                                        前期比     増減額

売上高                                                 2,328        2,705          2,574    95.2%       -130

売上総利益                                                 709          819            710    86.7%       -108

                            対売上比                   30.5%        30.3%          27.6%         -      -2.7%

販売管理費                                                 497          616            576    93.5%        -40

                            対売上比                   21.3%        22.8%          22.4%         -      -0.4%

営業利益                                                  211          202            133    66.0%        -68

                            対売上比                    9.1%         7.5%           5.2%         -      -2.3%
※セグメント間売上、振替も上記数値に含む


   【対象会社】 韓国、上海、北京、広州、香港、マレーシア、タイ、ベトナム
    中国において、大口顧客の受注店舗数減により減収、それに伴う利益額減少や景気悪化による
     貸し倒れ、労働コストの上昇、中国における新サービス開発費用増加により減益となった
    アセアン地区は新規顧客の獲得、既存顧客の受注店舗数増加により増収増益となった
    生産性向上に取り組むも、安定した収益体制を構築するまでには至らなかった
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海外棚卸生産性伸長

 ベトナム・マレーシア以外は伸長
 マレーシア:新規顧客獲得により落ち込むも、前年同店舗比では5%伸長
 ベトナム:大口顧客を単独実施、今後現地従業員教育に対し、生産性向上取組を行う
    ※国ごとの数値に大きく開きがあるのは、顧客構成による棚卸手法の影響によるものです


                                                     2018.12       2019.12

                                                                                      ※日本国内平均(参考)

                                                                             ▲5.5P   +64.0P   ▲5.7P


  +5.8P                   +7.9P              +5.0P    +6.9P     +8.5P




    韓国                      上海               北京       広州          香港     マレーシア         タイ     ベトナム
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Contents


1.グループ概要

2.2020.03期 業績ハイライト

3.中期経営計画総括

4.2021.03期 業績見通し

5.2021.03期 重点取り組み


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  FY17~19中期経営計画(売上高)
 ※2017年5月公表数値より

   中期経営計画目標は未達であった
                                  海外棚卸(計画)     リテイルサポート(計画)             国内棚卸(計画)
                                  海外棚卸(実績)     リテイルサポート(実績)             国内棚卸(実績)
                                                                                   ▲36
(単位:億円)                                                ▲24                   320
                            ▲12                  300                          27
  300
                                                                                        284
                  280                            25          276
                                       268                                               26
                   22                                        27
  250
                                       23
                                                                              93
                                                 85
                   73                                                                    87
                                       72                    78
  200




                 185                             190                         200
  150
                                      176                    174                        173

  100
                      2018.03
                2018.03 2018.03(当初計画)                 2019.03
                                                2019.03 2019.03(当初計画)             2020.03
                                                                                    2020.03(当初計画)
                                                                          2020.03(計画)
                  計画          /        実績        計画     /    実績               計画    / 実績

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 FY17~19中期経営計画(営業利益(率))
※2017年5月公表数値より

 営業利益は3期連続達成
                          営業利益率(計画)                                    営業利益率(実績)                        (単位:%)
                                                                13.7                                         15.1

                   12.1                                                                                      11.3
                                                                       11.0

                    11.1
(単位:億円)
                                                                                               +6.7
              国内・RS・海外(計画)                    海外棚卸(実績)       リテイルサポート(実績)          国内棚卸(実績)
                                                                                                      42.7
 45                                                             +4.7                                  1.3
 40
                                                                       37.7                           5.2
                        +1.5                                            2.0
 35                         32.5                                        4.9
                                     2.1
 30
                                     5.7
 25
                                                                                       36.0        35.9
 20           31.0                                       33.0          30.6
                                   24.5
 15

 10
             2018.03
                   2018.03                               2019.03
                                                               2019.03                       2020.03
                                                                                     2020.03(計画)
                 計画         /         実績                   計画    /     実績                 計画    / 実績

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FY17~19中期経営計画 総括
        項目                                   重点施策                   主な取り組み内容          評価
 働き方改革                        労働環境整備                      ・長時間労働、労働災害の防止
                                                          ・地域限定社員・フレックスタイム制度等導入
                                                                                      ○
                              人材確保                        ・募集採用業務の本社一元化
                                                          ・女性、シニアへのアプローチ
                                                                                      △
 国内棚卸                         フィールド生産性の向上                 ・独自能力5要素のレベルアップ(マネジメント、プロ
                                                           化、スキルアップ、テクノロジー、単純化)
                                                                                      ○
 サービス
                              フィールド外生産性の向上                ・業務の集約化
                                                          ・業務の効率化
                                                                                      △
 リテイルサポート                     請負・派遣業務の拡大                  ・商品補充業務の拡販
                                                          ・改装業務の拡販
                                                                                      ○
 サービス
                              店舗運営プロセスの提案                 ・カテゴリーリセット提案
                                                          ・営業中の店舗改装提案
                                                                                      △
                              新しい市場の掘り起こしと                ・サービス提供のEC化(rapport)
                                                          ・海外先進事例の研究と日本市場への提案
                                                                                      △
                              サービス提供
 海外棚卸                         現地化の推進                      ・経営幹部の現地化…方針変更
                                                          ・レポート体制構築と経営監査によるコントロール
                                                                                      △
 サービス
                              サービス品質(精度・生産性)の             ・KPIの統一による品質の見える化
                                                          ・日本からのカウント技術指導支援
                                                                                      △
                              向上
                              売上を拡大するための施策の実行             ・日本からの営業支援
                                                          ・中国における新サービス開発プロジェクト
                                                                                      △
                                                                       ※評価について ○は完了、△は進行中

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FY17~19中期経営計画 トピックス

2017.4
BDS apollo社と
技術供与契約を締結
                                                2018.4                   2019.10.1
                                                40周年を期にロゴを刷新             シノプスとの業務提携開始

                                                                                             2019.10~
                                                                                           自社開発新HTを導入



2017                                                    2018                     2019

                                                        2018.4
                                                        パラリンアート世界大会へ協賛
                                                        千葉ホークスのスポンサーに
                                                                                            2019.4
                                                                                            エイジスラポールの
                                                                                            運用を開始
 2017.12                                     2017.10~
 ㈱ロウプをグループ化                                  新HTを導入                        2019.2
                                                                           Break Fixの戦略的
                                                                           パートナーシップ契約を締結
                                                                           Break Fixサービスの提供開始


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Contents


1.グループ概要

2.2020.03期 業績ハイライト

3.中期経営計画総括

4.2021.03期 業績見通し

5.2021.03期 重点取り組み


© 2020 AJIS Co., Ltd. All rights reserved.   2020.03期決算説明会   27
2021.03期 連結業績見通し
                                                                                               (単位:百万円)

                                                                                       前年同期比
                                             2020.03期          2021.03期
                                                                                 前期比           増減額

売上高                                               28,402                28,000     98.6%             -402

売上総利益                                              8,787                 8,603     97.9%             -184

                                     対売上比         30.9%                 30.7%           -        -0.2%

販売管理費                                              4,510                 4,703    104.3%             +193

                                     対売上比         15.9%                 16.8%           -            0.9%

営業利益                                               4,277                 3,900     91.2%             -377

                                     対売上比         15.1%                 13.9%           -        -1.1%

経常利益                                               4,343                 3,943     90.8%             -400

                                     対売上比         15.3%                 14.1%           -        -1.2%

親会社株主に帰属する当期純利益                                    3,011                 2,637     87.6%             -374

                                     対売上比         10.6%                  9.4%           -         -1.2%

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2021.03期 連結業績見通し(セグメント別)
                                                                                                                               (単位:百万円)

                                                         売上高                                              営業利益
      セグメント名称                                                           前年同期比                                                 前年同期比
                                    2019.03期 2020.03期 2021.03期                         2019.03期 2020.03期 2021.03期
                                                                      前期比      増減額                                  売比       前期比     増減額


セグメント合計                               27,669        28,402   28,000   98.6%     -402     3,778    4,277    3,900    13.9%    91.2%   -377



     国内棚卸サービス                         17,435        17,303   16,900   97.7%    -403      3,057    3,594    3,500    20.7%    97.4%    -94


      リテイルサポートサービス                      7,819        8,719    9,100   104.4%   +380        488      530      520    5.7%     98.1%    -10


     海外棚卸サービス                           2,705        2,574    2,230   86.6%    -344        202      133     -120         -       -   -253


                             消去              -290    -195     -230         -    -34         31       19        0         -       -    -19



      国内棚卸サービス
          •      新型コロナウイルス感染症の影響により減収減益見込み。収益力確保の為に生産性向上取り組みに注力する
      リテイルサポートサービス
          •      新型コロナウイルス感染症の影響により増収減益見込み。集中補充の拡販と生産性向上取り組み、店舗改装
                 サービスの再定義とサービス化に向けた取り組み等により売上確保と収益性の向上を図る
      海外棚卸サービス
          •      新型コロナウイルス感染症の影響により減収減益見込み。レギュラー比率向上・繁閑格差是正の取り組み等によ
                 り収益力を高める

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新型コロナウイルス感染症の影響
 国内外において、新型コロナウイルス感染症による事業への影響が発生

 6月以降の見通しは不透明な状態が続く

        セグメント                                                主な内容
                                         ・緊急事態宣言発出に伴い、一部顧客において感染拡大防止を理由とした
国内棚卸                                      キャンセルや延期が発生
サービス                                     ・モール閉鎖による立入り制限発生に伴い、インショップ型企業に影響

                                         ・集中補充では一部顧客において納品量の減少に伴うサービス提供の中止が
リテイルサポート                                  発生するも、全体では納品量が増加傾向
サービス                                     ・店舗改装サービスでは一部顧客において延期が発生
                                         ・接客調査サービスでは、調査中止や調査時期の延期が多数発生

                                         ・都市封鎖による事業停止期間は以下の通り。現在は全拠点で事業再開。
                                           上海・北京・広州<2月1日‐29日>
海外棚卸                                       韓国・香港<無し>
サービス                                       マレーシア<3月18日‐5月12日>
                                           タイ<3月25日‐5月1日>
                                           ベトナム<3月28日‐4月22日>
© 2020 AJIS Co., Ltd. All rights reserved.       2020.03期決算説明会           30
Contents


1.グループ概要

2.2020.03期 業績ハイライト

3.中期経営計画総括

4.2021.03期 業績見通し

5.2021.03期 重点取り組み


© 2020 AJIS Co., Ltd. All rights reserved.   2020.03期決算説明会   31
事業方針

 国内棚卸の収益を更に強化し、成長セグメントへの投資を加速する

       高                  stars                                           question marks

                                                               リテイル
                                                               サポートリテイル    海外
                                                                   サポート    棚卸海外
  市                                                                           棚卸
  場
  成
  長
  率
                                        国内棚卸



       低                  cash cows                                                dogs

                        高                                                             低
                                               相対的マーケットシェア
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 チェーンストアのバリューチェーン
                      販売                                            販売企画・商品開発
■インストアプロモーション                                                      ■マーケティング
 ディスプレイ、売場レイアウト変更                                                   業界・市場動向、競合店情報
■商品管理                                                               ライフスタイル分析
 陳列、補充、賞味期限管理                                                      ■商品計画
■価格設定                                                               戦略商品政策、
 EDLP、特売                                                            カテゴリ別収益計画
■販売                                                                ■商品開発
 商品知識、接客、クリンリネス                                                     PB商品、SB商品



             店舗運営                                                        仕入・物流
■棚割計画                                                              ■調達計画
 52週MD計画の立案、地域商品                                                    取引先選定、商品別売上計画
■セールスプロモーション                                                        売価・原価の設定
 広告、曜日市、ポイント制度                                                     ■在庫管理
■数値計画・管理                                                            適正在庫管理、発注コントロール
 進捗管理、リベート管理                                                        廃棄、返品
■店舗指導                                                              ■出荷
 マニュアル化、マテハン導入                                                      配送計画、積載管理


                                              ■新店計画      商圏調査、競合店調査、売場計画
                           店舗開発               ■既存店計画     改装、レイアウト変更
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 チェーンストアのバリューチェーンに対するエイジスの役割

                     販売                        チェーンストアの発展のために           販売企画・商品開発
■インストアプロモーション                                 エイジスバリューチェーンを構築する
 ラウンドメンテ、フロアサイン                                                       ■マーケティング
■商品管理                                                                   新規サービス
陳列、補充、賞味期限管理、棚卸、
棚替え                                                                   ■商品計画
■価格設定                                                                   新規サービス
 売価チェック                                                               ■商品開発
■販売                                                                     新規サービス
 接客調査、接客教育



             店舗運営                                                             仕入・物流
■棚割計画
 新規サービス                                                               ■調達計画
■セールスプロモーション                                                            新規サービス
 新規サービス                                                               ■在庫管理
■数値計画・管理                                                                新規サービス
 新規サービス                                                               ■出荷
■店舗指導                                                                   新規サービス
 店舗監査代行


                                               ■出店・閉店計画       新店セットアップ、閉店支援
                           店舗開発                ■既存店計画         改装
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エイジスバリューチェーン構築に向けて

新サービス開発
                                                                                       カリフォルニア
次世代の“ソリューション”を見出す、創造する                                                                 オフィス開設
                                                                                         2020

                                                                                2019 bdsmktg社と提携
                                                                                     BreakFixサービスを提供開始

                                                                         2017 apollo社と提携
                                                                             Assemblyサービスを提供開始


                                                       1998 プリズム社と提携
                                                             リテイルサポートサービス提供開始


        創業                                   1978 マスコリーノ社と提携
       1978
                                                 日本初の棚卸サービス会社を創業



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 カリフォルニアオフィス開設
                                                              <開設目的>
From                                                          ・パートナーシップ強化
                                                              ・米国最新情報の収集
USA




                                                                To ASIA
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                                                               ※画像はイメージです
テクノロジーへの取り組み

自動走行ロボによる
                                                         スマートグラスによる遠隔地からの指導
売場メンテナンス




 ロボティクス技術の調査・研究・開発
  ロボット・無人機などの技術を当社サービスに取り入れるための調査・研究・開
  発に取り組みを継続

 スマートグラスの調査・研究・開発
  スマートグラスを用いた遠隔地からの指導、オペレーション効率化を目的とした調
  査・研究・開発を進める      ※画像はイメージであり当社が開発・調査しているものとは異なる場合があります

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重点取組(国内棚卸サービス)

 生産性を追求し、さらなる収益力の向上に挑戦する

                                              テレワーク・在宅ワークなど、働き方改革を推進する
 フィールド外生産性の
                                              納品作業の自動化推進
     向上
                                              フィールド外生産性を数値化し、KPIを設定する


                                              作業効率化を実現するテクノロジーの開発と導入
   フィールド生産性の                                  循環棚卸・棚卸日程分散の推進
       向上                                     廃止・統合・集約・簡素化(ECRS)によりムダ・ムラ・ムリのな
                                               いオペレーション体制を構築する



 ダイバーシティ経営の                                   多様な人材や文化を受け入れる職場環境を整備する
     実現                                       イノベーションの創出を目的とした教育や組織を検討する


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重点取組(リテイルサポートサービス)

 顧客にとって価値の高いリテイルサポートサービスを確立する

                                              データに基づいた適正人員配置の実行
      集中補充
                                              作業レベルで行動分析し、標準オペレーションを構築する
    拡販と生産性向上
                                              既存顧客に対する実施店舗数拡大提案



     店舗改装サービス                                 店舗改装サービスを再定義し、サービス化する
       の拡販と                                   米国の導入事例を研究し、サービス開発を行う
      生産性向上                                   データに基づいた作業計画の作成と進捗管理


                                              当社が保有するデータ活用の研究
次世代リテイルサポート
             当社が保有するデータを活用した新サービスの開発
  サービスの構築
             情報活用により、既存サービスに付加価値を与える

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  次世代リテイルサポートサービスの構築
   データプラットフォームの構築
     多様で大量のデータ(ビッグデータ)を活用
     既存事業の付加価値創造と新規ビジネスの可能性を研究する
                                                                           情報外販の可能性

ミステリー                                                  データプラットフォーム
ショッパー
                                       棚卸データ
                                                                           企業で有用な情報
                IDPOS                  ストアマップ
                行動履歴                   賞味期限
                                                         AI
                位置情報
                                                                           自社利用の可能性
                                                                      解析
                                                                                      高精度の予測により
                                                                                       生産性向上を図る
                                                                                       スケジューリング
地図                                                         Database                     クルーイング
イベント情報                                                                                  要員計画など
天気、気象情報
                        大量のデータを高速                                          顧客ニーズの調査
                        で転送する


                  発注データ
                  マーケティング
                  製品データ                                                               顧客のニーズから
                                                                                      新サービスを開発
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                                               画像データ
新サービスの進捗について

 エイジスラポールの拡販


                登録店舗数 787店(サービス開始1年、2020年3月期実績)
                          エイジスラポールとは

エイジスグループ初のEC(eコマース)
お客様はパソコンやスマートフォンからラポールにアクセスすることで、
”やりたいのに人手が足りない・・・”といったちょっとした業務(例えば補充)
を気軽にアウトソーシングすることが可能に!
メニューはお客様の要望を伺いながら、順次追加予定。




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                                                             ▲お客様にお配りしている
                                             2020.03期決算説明会                  41
                                                               フリーペーパー
新たな分野へのサービス提供

    ラウンド(巡回型)メンテナンスサービスの拡販

◆社会的課題を解決するラウンドメンテナンスサービス
     社会の変化の中で需要が高まっているラウンドメンテナンスサービスを今後さらに拡販




                      ATM                     シェアサイクル          宅配ロッカー

      昨年度年間のべ訪問数                             昨年度年間のべ訪問数       昨年度年間のべ訪問数

     27,936回                                 8,752回           22,672回
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重点取組(海外棚卸サービス)

 海外棚卸において最高品質のサービスの提供を実現する

                                              レギュラー比率の目標値設定と施策の実行
高品質サービスの提供                                    棚卸日程分散の推進による繁閑格差の是正
                                              品質目標値の設定と月次管理により現場指導を強化


                                              カウント技術指導担当者を派遣し、教育方法を共有する
                                              日本でマネジメント層を対象としたO-JTを行い、マネジメント手法を
 マネジメント体制強化                                    共有する
                                              現地社員のマネジメント力向上の為の教育機会を増やす


                                              日本からの営業支援により新規顧客を獲得する
        売上拡大施策                                社内プロジェクトにより循環棚卸・日程分散化を推進する
                                              新規市場(国・地域)の調査研究

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重点取組(海外棚卸サービス)

      海外棚卸サービスのシェア率
                                                            海外マーケット
             マーケット規模約340億円

                                       エイジス
                                             8%
                                                                        自社棚卸比率   75%
                                                  競合
                                                  17%

                                                             新規顧客獲得によりシェア拡大を目指す

                                                             棚卸アウトソーシングメリットの浸透
                                                             品質(精度・生産性)において競合と
                           自社
                                                              の差別化を図る為の体制強化を進める



 ※当社調べ(現在の進出国マーケット)

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 株主還元

  2020.03期                                     配当は1株あたり72円(普通配当)
  2021.03期 配当予想は1株あたり72円(普通配当)
                                                                                           %   =配当性向



配当額(円)                                    創業40周年記念配当


70

60
                                                                        20.1%      23.0%
                                                5         21.3%
50

40                                            21.6%


30                                  55

                 16.9%
20

10
                     50                         50           65           72          72
0
                2017.03                       2018.03     2019.03       2020.03   2021.03(予想)

 ※配当額は株式分割後の数値に修正しております
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 本資料における将来の予測に関する記述は、現時点で入手された情報に基

 づき判断したものであり、実際には様々な要因によりこれらの予測とは異なるこ

 とがありますことをご承知おき下さい。




                                             <<お問合せ先>>
                                                              経営企画室長 原田 光幸
                                               TEL:043-350-0911 / FAX:043-350-0800
                                                       E-mail:ajis_ir@ajis-group.com

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FACT BOOK 2020年3月期(連結業績)




              株式会社エイジス
TEL            043-350-0911
FAX            043-350-0800
E-mail         ajis_ir@ajis-group.com
HP             https://www.ajis.jp



                                         証券コード:4659
         〈本資料に関するお問い合わせ先:経営企画室長 原田 光幸〉
営業実績

業績
決算期                                               2016.03期           2017.03期           2018.03期           2019.03期           2020.03期
売上高(千円)                                                23,835,316         25,829,935         26,870,001         27,669,932        28,402,305
対前年伸長率(%)                                                    109.2              108.4              104.0              103.0              102.6
     国内棚卸サービス ※1
        棚卸受託収入(千円)                                     17,184,889         17,039,120         16,862,025         16,713,639        16,332,545
            コンビニエンスストア(千円)                              3,916,744          3,966,950          3,784,260          3,628,826         3,559,164
            スーパーマーケット(千円)                               2,424,408          2,443,386          2,439,334          2,437,846         2,454,178
            ホームセンター・ドラッグストア(千円)                         3,779,664          3,707,243          3,719,101          3,782,656         3,724,984
            書店(千円)                                       894,939            836,019            705,534            663,446           628,600
            GMS(千円)                                     2,368,715          2,449,327          2,460,022          2,497,666         2,488,575
            専門店等(千円)                                    3,800,419          3,636,192          3,753,772          3,703,150         3,477,041
        ロイヤリテイ収入(千円)                                     154,866            185,044            181,158            185,429           192,359
        その他(千円)                                          567,073            682,820            489,203            448,537           704,045
リテイルサポートサービス(千円)※2                                      3,731,223          5,804,469          7,009,222          7,616,979         8,598,859
海外棚卸サービス(千円)※3                                          2,197,265          2,118,480          2,328,391          2,705,394         2,574,495
売上総利益(千円)                                               6,869,211          6,872,520          7,475,193          8,401,843         8,787,637
売上総利益率(%)                                                     28.8               26.6               27.8               30.4               30.9
営業利益(千円)                                                2,647,699          3,058,799          3,258,251          3,778,729         4,277,571
営業利益率(%)                                                      11.1               11.8               12.1               13.7               15.1
経常利益(千円)                                                2,685,294          3,089,290          3,309,438          3,828,776         4,343,706
経常利益率(%)                                                      11.3               12.0               12.3               13.8               15.3
親会社株主に帰属する当期純利益                                         1,765,821          2,125,162          2,237,787          2,634,850         3,011,401
親会社株主に帰属する当期純利益率(%)                                           7.4                8.2                8.3                9.5              10.6
   ※1 国内棚卸サービス
        株式会社エイジス(当社)
     ※2 リテイルサポートサービス
        エイジスマーチャンダイジングサービス株式会社、エイジスリサーチ・アンド・コンサルティング株式会社、株式会社ロウプ
     ※3 海外棚卸サービス
        エイジスビジネスサポート株式会社、艾捷是(上海)商務服務有限公司、AJIS (MALAYSIA) SDN. BHD.、愛捷是(広州)商務服務有限公司
        愛捷是(北京)商務服務有限公司、AJIS (HONG KONG) CO., LTD.、AJIS (THAILAND) CO., LTD.、AJIS (VIETNAM) CO., LTD.




                                                                      1
収益および効率性
決算期                                                        2016.03期                 2017.03期                2018.03期                 2019.03期              2020.03期
期末総資産(千円)                                                         13,617,351             15,322,028              17,876,486               18,846,955             21,357,481
総資産回転率(回)                                                                 1.8                     1.8                     1.6                      1.5                   1.4
総資産当期純利益率(ROA)(%)                                                        13.3                    14.7                    13.5                     14.3                  15.0
自己資本(千円)                                                           9,556,807             11,463,730              13,425,933               14,212,784             16,651,605
純資産(千円)                                                            9,583,154             11,593,181              13,600,858               14,428,444             16,909,221
自己資本利益率(ROE)(%)                                                          19.1                    20.2                    18.0                     19.1                  19.5
株主資本配当率(DOE)(%)                                                           2.5                     3.4                     3.9                      4.1                   3.9
期末従業員数(人)                                                                 686                    671                     718                      780                   814
期末嘱託社員数(※1)                                                            5,370                    5,752                   5,735                    5,367                 5,319
期末従業員1人当たり売上高(千円)                                                     34,745                   38,495                  37,423                   35,474                34,892
期末従業員1人当たり当期純利益(千円)                                                    2,574                    3,167                   3,117                    3,378                 3,700
注 : 総資産回転率=売上高/総資産(期首・期末平均)
  総資産当期純利益率(ROA)=親会社に帰属する当期純利益/総資産(期首・期末平均)
  自己資本利益率(ROE)=親会社に帰属する当期純利益/自己資本(期首・期末平均)
  株主資本配当率(DOE)=ROE×配当性向
※1嘱託社員(契約社員を含む)の人員数は、年間の平均人数を記載

  百万円                 自己資本および自己資本当期純利益率                              %                 百万円                  期末総資産および総資産当期純利益率                                  %
                        自己資本                    ROE                                                           期末総資産         ROA
  20,000                                                           20.5               25,000                                                                   15.5

                                                                   20.0
                                                                                                                                                               15.0
                                                                                      20,000
  15,000                                                           19.5
                                                                                                                                                               14.5
                                                                   19.0               15,000
  10,000                                                           18.5                                                                                        14.0

                                                                   18.0               10,000
                                                                                                                                                               13.5
   5,000                                                           17.5
                                                                                       5,000
                                                                                                                                                               13.0
                                                                   17.0
      0                                                            16.5                    0                                                                   12.5
           2016.03期   2017.03期   2018.03期   2019.03期   2020.03期                                  2016.03期   2017.03期      2018.03期    2019.03期      2020.03期




                                                                                2
財務分析
安定性1
決算期                                                        2016.03期             2017.03期               2018.03期              2019.03期            2020.03期
流動比率(%)                                                               239.7                  310.7                314.2                 309.4                352.2
流動資産(千円)                                                           9,459,391            11,286,036         13,114,307            13,447,664           15,410,096
流動負債(千円)                                                           3,946,254             3,632,780          4,174,388             4,346,133              4,375,954
運転資本(千円)                                                           5,513,137             7,653,256          8,939,919             9,101,531           11,034,142
営業キャッシュフロー(千円)                                                     1,978,701             2,095,006          2,972,109             3,150,371              3,637,633
減価償却費(千円)                                                           378,351               396,195             464,945               384,687                366,335
売上債権回転期間(カ月)                                                             1.6                   1.6                  1.7                   1.7                  1.6
売上債権(千円)                                                           3,410,634             3,604,327          3,971,197             3,954,156              3,797,975
注 : 流動比率=流動資産(期末)/流動負債(期末)
  運転資本=流動資産(期末)-流動負債(期末)
  減価償却費は有形固定資産及び無形固定資産、繰延資産に対する償却費合計
  売上債権回転期間=売上債権(期首・期末平均)/1カ月当たり売上高




                            営業キャッシュフロー                                         百万円                        流動比率/運転資本                                  %
  百万円
  4,000                                                                        12,000                 運転資本(千円)                 流動比率(%)               400

  3,500                                                                        11,000
                                                                                                                                                     350
  3,000                                                                        10,000
                                                                                9,000                                                                300
  2,500
                                                                                8,000
  2,000                                                                                                                                              250
                                                                                7,000
  1,500
                                                                                6,000                                                                200
  1,000                                                                         5,000
                                                                                                                                                     150
      500                                                                       4,000
        0                                                                       3,000
                                                                                   0                                                                 100
                                                                                                                                                      0
            2016.03期   2017.03期   2018.03期   2019.03期   2020.03期                           2016.03期   2017.03期    2018.03期   2019.03期     2020.03期




                                                                                 3
財務分析
安定性2
決算期                                                   2016.03期             2017.03期             2018.03期                 2019.03期                2020.03期
自己資本比率(%)                                                          70.2                 74.8                 75.1                     75.4                    78.0
固定比率(%)                                                            43.4                 34.8                 35.0                     37.4                    35.2
固定長期適合率(%)                                                         43.0                 34.5                 34.8                     37.2                    35.0
固定資産(千円)                                                   4,157,959             4,035,992             4,762,178                5,399,291               5,947,384
固定負債(千円)                                                         87,942               96,066            101,240                     72,377                  72,304
インタレスト・カバレッジ(倍)                                                 1,102.9            1,926.2               3,441.3                  2,854.8                   2,994.5
受取利息・受取配当金(千円)                                                   14,734               13,313               18,784                   27,753                  31,338
支払利息(千円)                                                          1,866                 700                 1,207                    1,427                      888
有利子負債(千円)                                                        93,393               92,709               77,255                102,325                    71,172
デッド・エクイティ・レシオ(%)                                                    1.0                  0.8                  0.6                      0.7                      0.4
注 : 自己資本比率=自己資本(期末)/総資産(期末)
  固定比率=固定資産(期末)/純資産(期末)
  固定長期適合率=固定資産(期末)/{純資産(期末)+固定負債(期末)}
  インタレスト・カバレッジ=キャッシュフロー/利払い
  有利子負債=短期借入金および1年以内返済予定の長期借入金+社債および長期借入金
  デッド・エクイティ・レシオ=有利子負債(期末)/純資産(期末)



  %                    固定比率および固定長期適合率                                      百万円                      自己資本および自己資本比率
                                                                                                                                                        %
  50.0                固定比率                固定長期適合率                         20,000,000                自己資本                   自己資本比率                        90.0
                                                                                                                                                         80.0
  40.0                                                                                                                                                   70.0
                                                                          15,000,000
                                                                                                                                                         60.0
  30.0
                                                                                                                                                         50.0
                                                                          10,000,000
                                                                                                                                                         40.0
  20.0
                                                                                                                                                         30.0
                                                                           5,000,000
  10.0                                                                                                                                                   20.0
                                                                                                                                                         10.0
   0.0                                                                            0                                                                      0.0
         2016.03期   2017.03期   2018.03期   2019.03期   2020.03期                            2016.03期   2017.03期        2018.03期   2019.03期      2020.03期




                                                                            4
1株当たりデータ

決算期                                     2016.03期            2017.03期            2018.03期            2019.03期            2020.03期
1株当たり当期純利益(円)   ※1                                 193.43              241.34              254.13              304.55              358.18
1株当たり純資産(円)     ※1                             1,085.29            1,301.86            1,524.72            1,690.92            1,980.27
1株当たり配当金(円)     ※2                                    50                  80                  55                  65                  72
配当性向(%)                                              12.9                16.6                21.6                21.3                20.1
株価収益率(倍)                                             9.11               13.01               11.79               11.51                5.45
期末発行済株式総数(株)<自己株式を除く>                         4,402,879           4,402,836           8,805,543           8,405,373           8,408,768
注:株価収益率に使用した株価は各決算期末日(3月31日の終値)の株価を使用しております。                                                                                   5385600
※1 当社は、2017年4月1日付で普通株式1株につき2株の割合をもって株式を分割しましたが、2015年3月期の期首に当該分割が行われたと仮定し、1株あたりの純利益および純資産を算定しております。
※2 当社は、2017年4月1日付で普通株式1株につき2株の割合をもって株式を分割しましたが、2015年3月期から2017年3月期までの会計期間においては当該株式分割前の実際の配当の額を記載しております。
資本移動
1996年11月28日     有償一般募集            入札による募集350,000株、発行価格960円、資本繰入額480円、払込金総額473,480千円
                                  入札によらない募集150,000株、発行価格1,240円、資本繰入額480円、払込金総額186,000千円
2000年5月19日      株式分割              1:1.2 これにより発行済株式数は4,896,000株になりました
2001年8月1日       1単位の株式数の変更        1単位の株式数を1,000株から200株へ変更いたしました
2002年1月4日       1単位の株式数の変更        1単元の株式数を200株から100株へ変更いたしました
2004年5月20日      株式分割              1:1.1 これにより発行済株式数は5,385,600株になりました
2017年4月1日       株式分割              1:2   これにより発行済株式数は10,771,200株になりました




                                                            5
連結貸借対照表                                                                                                          (単位:千円)
決算期                    2016.03期             2017.03期               2018.03期             2019.03期             2020.03期
資産の部
  流動資産
       現金及び預金                 5,512,234            7,247,793              8,690,632            9,152,203          11,388,410
       受取手形及び売掛金              3,410,634            3,604,327              3,971,197            3,954,156           3,797,975
       リース投資資産                      8,668                  5,919                3,170                 421                         -
       貯蔵品                         53,114               40,350                 46,039               67,810               27,816
       その他                        252,831              216,317                211,885              273,073              195,894
  流動資産合計                      9,459,391           11,286,036             12,922,925           13,447,664          15,410,096
   固定資産
       建物及び構築物(純額)                571,846              547,294                525,760              503,585              480,194
       工具、器具及び備品(純額)              249,924              256,860                333,960              272,805              180,100
       土地                     1,276,394            1,276,394              1,276,394            1,276,394            1,276,394
       その他(純額)                       981                    672                  456                  186                   386
  有形固定資産合計                    2,099,147            2,081,222              2,136,572            2,052,972            1,937,075
  無形固定資産                          471,656              460,081                584,056              739,971              879,975
       投資有価証券                     919,050          1,033,004              1,584,735            1,966,874            2,529,948
       繰延税金資産                     240,895              186,567                193,371              244,517              238,286


                                   △ 838                                                                                  △ 584
       その他                        649,954              446,444                454,823              394,954              362,681
       貸倒引当金                                                   -                    -                    -
  投資その他の資産合計                  1,587,155            1,494,688              2,232,931            2,606,346            3,130,332
  固定資産合計                      4,157,959            4,035,992              4,953,560            5,399,291            5,947,384
  資産合計                       13,617,351           15,322,028             17,876,486           18,846,955           21,357,481




                                                       6
連結貸借対照表                                                                                                        (単位:千円)
決算期                     2016.03期             2017.03期             2018.03期             2019.03期             2020.03期
負債の部
       短期借入金                        93,393               92,709               77,255               84,973               60,000
       1年以内返済予定の長期借入金                    -                    -                2,352                6,179                3,513
       リース債務                         2,748                2,748                2,748                 421                     -
       未払金                    2,066,521              1,967,598          2,200,460            2,363,303            2,170,125
       未払法人税等                      682,602              495,023              598,991              765,160              736,534
       未払消費税等                      366,958              321,174              463,273              312,317              634,126
       賞与引当金                       393,716              403,450              431,222              454,813              444,407
       役員賞与引当金                      14,316               15,340               20,641                6,647                9,249
       その他                         325,997              334,735              377,441              352,316              317,998
  流動負債合計                      3,946,254              3,632,780          4,174,388            4,346,133            4,375,954
       長期借入金                             -                    -               17,351               11,172                7,658
       リース債務                         5,919                3,170                 421                     -                    -
       退職給付に係る負債                     1,638                3,685               11,240                2,775                6,987
       その他                          80,384               89,210               72,226               58,429               57,659
  固定負債合計                            87,942               96,066              101,240               72,377               72,304
負債合計                          4,034,196              3,728,847          4,275,628            4,418,511            4,448,259
       資本金                         475,000              475,000              475,000              475,000              475,000
       資本剰余金                       492,554              491,820              492,088              492,088              498,213


                            △ 2,463,335            △ 2,463,565        △ 2,463,941          △ 3,746,490          △ 3,740,906
       利益剰余金                 11,035,939             12,940,957         14,826,518           16,956,370           19,421,423
       自己株式
  株主資本合計                      9,540,157             11,444,212         13,329,665           14,176,968           16,653,729


                               △ 20,036              △ 22,363                                 △ 37,699             △ 49,761
       その他有価証券評価差額金                 36,686               41,880               85,891               73,514               47,637
       為替換算調整勘定                                                               10,374
       非支配株主持分                      26,347              129,451              174,925              215,660              257,615
  純資産合計                       9,583,154             11,593,181         13,600,858           14,428,444           16,909,221
負債純資産合計                      13,617,351             15,322,028         17,876,486           18,846,955           21,357,481




                                               7
連結損益計算書                                                                                                           (単位:千円)
決算期                2016.03期              2017.03期                 2018.03期              2019.03期              2020.03期
売上高                      23,835,316            25,829,935               26,870,001            27,669,932            28,402,305
売上原価                     16,966,105            18,957,414               19,394,807            19,268,088            19,614,668
売上総利益                     6,869,211             6,872,520                7,475,193             8,401,843             8,787,637
売上総利益率                         28.8%                26.6%                     27.8%                 30.4%                30.9%
販売費及び一般管理費                4,221,511             3,813,720                4,216,941             4,623,113             4,510,065
営業利益                      2,647,699             3,058,799                3,258,251             3,778,729             4,277,571
営業利益率                           11.1%                11.8%                     12.1%                 13.7%               15.1%
   受取利息                          7,015                7,277                    12,190                20,209              23,280
   受取配当金                         7,719                6,036                     6,594                 7,543               8,058
   その他                          59,155               43,809                    46,380                47,289              56,766
営業外収益                           73,891               57,124                    65,166                75,043              88,104
   支払利息                          1,866                 700                      1,207                 1,427                888
   自己株式取得費用                     18,272                    -                         -                     -                   -
   その他                          16,157               25,932                    12,772                23,568              21,081
営業外費用                           36,297               26,633                    13,980                24,995              21,969
経常利益                      2,685,294             3,089,290                3,309,438             3,828,776             4,343,706
経常利益率                           11.3%                12.0%                     12.3%                 13.8%               15.3%
特別利益                            44,356                    -                     1,577                 5,299              25,660
特別損失                            60,885                8,440                    17,149                 2,346                976
税金等調整前当期純利益               2,668,764             3,080,849                3,293,866             3,831,730             4,368,391
税金等調整前当期純利益率                    11.2%                11.9%                     12.3%                 13.8%               15.4%


                              △ 49,548                                       △ 10,292              △ 59,784
法人税、住民税及び事業税                   931,688              865,233              1,016,440             1,211,414             1,295,348
法人税等調整額                                              56,480                                                              11,387
非支配株主に帰属する当期純利益                 20,803               33,973                    49,931                45,249              50,253
親会社株主に帰属する当期純利益           1,765,821             2,125,162                2,237,787             2,634,850             3,011,401
親会社株主に帰属する当期純利益率                 7.4%                 8.2%                      8.3%                  9.5%               10.6%




                                                              8
連結キャッシュ・フロー計算書                                                                                                                             (単位:千円)
決算期                          2016.03期                   2017.03期                    2018.03期                  2019.03期                  2020.03期


                                     △ 153,988                △ 472,588                  △ 1,459,448                △ 832,667                △ 1,163,029
営業活動によるキャッシュ・フロー                      1,978,701                2,095,006                   2,972,109                 3,150,371                 3,637,633


                                    △ 1,275,342               △ 218,751                   △ 440,727                △ 1,762,808                △ 586,614
投資活動によるキャッシュ・フロー
財務活動によるキャッシュ・フロー


                                      △ 37,521                      △ 634                                            △ 30,551                      △ 7,712
フリーキャッシュ・フロー                          1,824,713                1,622,418                   1,512,661                 2,317,704                 2,474,604
現金及び現金同等物に係る換算差額                                                                               14,870
現金及び現金同等物の増減額(△は減少)                     511,848                1,403,031                   1,086,804                     524,343               1,880,277
現金及び現金同等物の期首残高                        4,128,970                4,640,819                   6,278,282                 7,365,086                 7,912,520
新規連結に伴う現金及び現金同等物の増加額                          -                    234,431                          -                     23,090                         -
合併に伴う現金および現金同等物の増加額                           -                          -                          -                          -                    57,727
現金及び現金同等物の期末残高                        4,640,819                6,278,282                   7,365,086                 7,912,520                 9,850,526


                                                             キャッシュ・フロー推移
                 (百万円)
                              営業活動によるキャッシュ・フロー                                             投資活動によるキャッシュ・フロー
                 4,000
                              財務活動によるキャッシュ・フロー                                             フリーキャッシュ・フロー
                 3,500
                 3,000
                 2,500
                 2,000
                 1,500
                 1,000
                   500
                     0
                 △ 500
               △ 1,000
               △ 1,500
               △ 2,000
               △ 2,500
                         2016.03期                 2017.03期                   2018.03期              2019.03期                  2020.03期




                                                                        9
◆ 2021年3月期連結業績計画                                                                                             (単位:百万円、%)
                            2020年3月期                                 2021年3月期計画※
                                                   2021年3月期上期計画                                              コメント


                                                                       △ 2.6                         △ 1.4
                            構成比/売比      前期比               構成比/売比     前期比                構成比/売比     前期比


                                         △ 0.7                         △ 5.0                         △ 2.4
売上高                28,402       100.0      2.6   13,020      100.0             28,000      100.0
 国内棚卸サービス          17,228        60.7             7,860       60.4             16,815       60.1


                                         △ 4.8                        △ 33.8                        △ 17.0
 リテイルサポートサービス       8,598        30.3     12.9    4,375       33.6      11.8    9,046       32.3       5.2


                                                                                                     △ 1.1
 海外棚卸サービス           2,574         9.1              785         6.0              2,138        7.6


                                                                       △ 8.7                         △ 2.1
売上原価               19,614        69.1      1.8    9,320       71.6       0.0   19,396       69.3


                                         △ 2.4                         △ 4.5
売上総利益               8,787        30.9      4.6    3,699       28.4              8,603       30.7


                                                                      △ 14.3                         △ 8.8
販売費及び一般管理費          4,510        15.9             2,219       17.0              4,703       16.8       4.3


                                                                      △ 37.4                        △ 39.3
営業利益                4,277        15.1     13.2    1,480       11.4              3,900       13.9


                                                                      △ 40.4                        △ 54.5
営業外収益                 88          0.3     15.2      24         0.2                 53        0.2


                                                                      △ 14.7                         △ 9.2
営業外費用                 21          0.1     78.8       5         0.0                 10        0.0


                                                                                                    △ 12.4
経常利益                4,343        15.3     13.4    1,499       11.5              3,943       14.1
当期純利益               3,011        10.6     14.3     943         7.2       1.5    2,637        9.4




                                                             10
会社概要(2020年3月31日現在)
商号      株式会社エイジス                         本社所在地       〒262-0032 千葉市花見川区幕張町4丁目544番4 TEL043(350)0888 FAX043(350)0800
設立      1978年5月                          決算期         3月
資本金     475,000,000円                     発行済株式数      10,771,200株
事業内容    流通業周辺サービス                        事業所計 86拠点
                       ・実地棚卸(商品・資産等)     <直営>48拠点                                         <FC>38拠点
                       ・リテイルサポートサービス     青森市         さいたま市大宮区      厚木市        大阪市淀川区      札幌市中央区       高松市          広島市中区     北九州市小倉南区
                       (集中補充・改装・リサーチ等)   秋田市         熊谷市           町田市        大阪市中央区      札幌市北区        徳島市          広島市安佐南区   熊本市中央区
                       ・広告企画・制作          盛岡市         川越市           静岡市葵区      堺市堺区        苫小牧市         徳島県板野郡       福山市       八代市
役員                                       仙台市宮城野区     千葉市花見川区       沼津市        和歌山市        函館市          松山市          山口市       宮崎市
代表取締役社長 齋藤 昭生                            山形市         千葉市中央区        浜松市中区      奈良市         旭川市          宇和島市         下関市       都城市
常務取締役   髙橋 一人                            郡山市         市原市           名古屋市中村区    東大阪市        北見市          高知市          大分市       鹿児島市
常務取締役   竹之下 正夫                           宇都宮市        柏市            津市         京都市下京区      帯広市          新居浜市         福岡市博多区    那覇市
常務取締役   山根 洋行                            小山市         東京都新宿区        四日市市       神戸市中央区      釧路市          丸亀市          福岡市東区     沖縄市
常務取締役   福田 久也                            新潟市中央区      八王子市          岐阜市        岡山市北区                                 福岡市南区
取締役     森  和弘(社外取締役)                     水戸市         東京都墨田区        金沢市        姫路市                                   大野城市
取締役     鈴木 政士(社外取締役)                     高崎市         武蔵野市          富山市        松江市                                   久留米市
常勤監査役   増子 泰由(社外監査役)                     長野市         横浜市西区         福井市                                              長崎市
常勤監査役   鎌田 陽一                            松本市                                                                        佐世保市
監査役     船橋 茂紀(社外監査役)                                                                                                佐賀市

子会社(*は連結子会社)
(国内子会社)
エイジスマーチャンダイジングサービス株式会社(*) (千葉市花見川区                   マーチャンダイジングサービス)
エイジスリサーチ・アンド・コンサルティング株式会社(*) (千葉市花見川区                カスタマーサービス・チェック)
株式会社ロウプ(*)                    (東京都新宿区                広告企画制作)
エイジスコーポレートサービス株式会社            (千葉市花見川区               事務代行業務、障害者特例子会社)
エイジスリテイルサポート研究所株式会社           (千葉市花見川区               サービスの研究開発及びコンサルテーション )
(海外子会社)
エイジスビジネスサポート株式会社(*)           (大韓民国ソウル特別市            実地棚卸サービス事業)
大連愛捷是科技有限公司                   (中華人民共和国遼寧省大連市         システム開発および棚卸機器の開発・製造)
艾捷是(上海)商務服務有限公司(*)            (中華人民共和国上海市            実地棚卸サービス事業)
AJIS (MALAYSIA) SDN. BHD.(*)  (マレーシア・セランゴール州         実地棚卸サービス事業)
愛捷是(広州)商務服務有限公司(*)            (中華人民共和国広州市            実地棚卸サービス事業)
愛捷是(北京)商務服務有限公司(*)            (中華人民共和国北京市            実地棚卸サービス事業)
AJIS (THAILAND) CO., LTD.(*)  (タイ・バンコク都              実地棚卸サービス事業)
AJIS (HONG KONG) CO., LTD.(*) (中華人民共和国香港特別行政区        実地棚卸サービス事業)
AJIS (VIETNAM) CO., LTD.(*)   (ベトナム・ホーチミン市           実地棚卸サービス事業)
(関連会社)
台湾愛捷是股分有限公司                   (中華民国台北市               実地棚卸サービス事業)
AJIS PHILIPPINES, INC.        (フィリピン・マニラ市            実地棚卸サービス事業)




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