本資金調達に関する補足説明資料
証券コード2588／東証二部
株式会社プレミアムウォーターホールディングス
2021年6月30日（水）
本資金調達のサマリー
① 即時調達を企図した転換社債（利率０％（ゼロクーポン）・無担保・
下方修正なし）と、将来の調達を企図した新株予約権を組み合わせた手法
② 転換価額・行使価額の修正条項なし（固定転換価額・固定行使価額）
※いわゆるMSCB・MSワラント（転換価額修正条項付転換社債・行使価額修正条項付新株予約権）
ではありません。
③ CB転換価額である4,000円、新株予約権行使価額である4,400円での
2段階の資本増強を企図したターゲット・イシュー・プログラム（TIP）
利率０％（ゼロクーポン）での負債性調達
償還期限は3年後
即時
転換社債（CB） 10億円 転換価額は4,000円
の調達
転換価額の修正条項なし
全て転換された場合の想定希薄化率は0.86%
株価が4,400円を上回って推移したタイミング
で資金調達が達成される資本性調達
将来
新株予約権 50億円※ 行使価額は4,400円
の調達 行使価額の修正条項なし
全て行使された場合の想定希薄化率は3.93%
※ 新株予約権の発行価額の総額及び当初行使価額に基づき全ての新株予約権が行使されたと仮定して算出した新株予約権の行使に際して出資される財産の価額の
総額を合算した金額の合計金額です。
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本資金調達の概要 ~ TIP型資金調達
第1回無担保転換社債型
新株予約権付社債
第13回新株予約権
CB 新株予約権
想定調達額※1 10億円 50億円
利率 0.0% -
満期償還日 / 行使期間最終日 2024年7月19日（３年間） 2024年7月18日（３年間）
転換価額 / 行使価額 4,000円 4,400円
（2021年6月２９日終値対比12.52%） （2021年6月２９日終値対比23.77%）
転換価額 / 行使価額の修正 なし なし
潜在株式数 250,000株（固定） 1,140,000株（固定）
（発行済株式数対比※20.86%） （発行済株式数対比※23.93%）
繰上げ償還 / 取得・消却 割当予定先との合意により可能 CBの転換・償還完了後に可能
※1 第13回新株予約権については、新株予約権の発行価額の総額及び当初行使価額に基づき全ての新株予約権が行使されたと仮定して算出した新株予約権の行使に
際して出資される財産の価額の総額を合算した金額の合計金額です。
※2 発行済対比割合は2021年3月31日時点の発行済普通株式総数29,004,730株を基準に算出しております。
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CBの転換及び新株予約権行使のイメージ
CBの転換価額と新株予約権の行使価額を、現状の株価水準よりも高く、かつそれぞれ
異なる水準に設定することにより株価の上昇に応じて段階的に新株式を発行（ターゲット・
イシュー）することを企図する、ターゲット・イシュー・プログラム（TIP）型を採用
株価 第1回CBの転換が想定される株価帯及び期間 第1３回新株予約権の行使が想定される株価帯及び期間
（イメージ）
第2のターゲット水準 第13回新株予約権
行使価額：4,400円
第1のターゲット水準 第1回CB 転換価額：4,000円
発行決議日
2021年6月30日
条件決定日（2021年6月29日）終値：3,555円
発行・払込日
2021年7月16日
期間
※ 上記の株価推移のグラフはイメージであり、実際の当社株価の推移を予想又は保証するものではありません。
※ CBの転換及び新株予約権の行使請求は、割当予定先が市場動向等を踏まえたうえで行うものであり、必ずしも上記イメージどおりに転換及び行使が行われる
ものではありません。
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現状・長期的な目標・本資金調達の目的及び資金使途
宅配水事業における市場規模は、
2020年には約1,720億円規模まで拡大したと推定される
（一般社団法人日本宅配水＆サーバー協会「日本市場の宅配水業界推定規模」参照）
現状
2021年３月期の末日には当社グループの宅配水サービス
に係る保有契約件数は122万件を突破
長期的には、日本国内の全世帯に対する宅配水サービスの
普及率を20％に高めるとともに、当社グループの宅配水
当社の長期的な目標
サービスに係る保有契約件数を1,000万件まで純増させる
ことが目標
自己資本の増強を実現し、当社グループにおいて更なる需
本資金調達の目的 要が見込まれるウォーターサーバーの調達を安定的に行え
る財務基盤の構築に繋げることを企図
購入済みのウォーターサーバーの購入のために行った
借入れに係る有利子負債の返済 ： 10億円
本資金調達の資金使途
新規・購入済みウォーターサーバーの購入代金及び
その運搬費用等の支払い：49億円
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う。）を構成するものでも、勧誘行為を行うためのものでもなく、いかなる契約、義務の根拠となり得るものでもありませ
ん。
5. 本資金調達の詳細
本資金調達の詳細につきましては、2021年6月30日付プレスリリース「第三者割当による第１回無担保転換社債型新株
予約権付社債及び第13回新株予約権の発行によるTIP型資金調達に関するお知らせ」をご参照ください。
＜お問い合わせ先＞
株式会社プレミアムウォーターホールディングス IR担当
メールアドレス：ir@premiumwater-hd.co.jp
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