2021年3月期第2四半期 決算短信補足資料
2020年11月10日
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目 次
◇ 2021年3月期 上期連結業績の総括 P.2
◇ 2021年3月期 上期セグメント別連結業績 P.3
◇ 2021年3月期 上期連結財政状態 P.4
◇ 2021年3月期 上期連結業績のポイント P.5
◇ 2021年3月期 上期連結キャッシュ・フロー P.6
◇ 2021年3月期 通期連結業績計画 P.7
◇ 2021年3月期 通期セグメント別連結業績計画 P.8
◇ 主力商品紹介 P.9
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2021年3月期 上期連結業績の総括
■売上高■ ■営業利益■ ■親会社株主に帰属する四半期純利益■
新型コロナウイルス感染症の影響による外出自 外食需要の低迷などによる減収や競争激化に トーラク株式会社の株式取得に伴い、特別
粛などから、内食や中食需要が高まる一方で、 よる低価格化、原材料価格の上昇などから、 利益として負ののれん発生益997百万円を
主に外食産業や都市部のコンビニエンスストア △861百万円の営業損失。 計上するも、営業利益が大きく減少したこ
となどから、前年同期比△82.6%の減益。
の需要は依然として低迷していることなどから、
前年同期比△5.1%の減収。
(単位:百万円) 売 上 高
(単位:百万円)
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 150,000
121,228 124,667 118,287
上期実績 上期実績 上期実績 対前期 対前期 100,000
増減額 増減率
50,000
売 上 高 121,228 124,667 118,287 △ 6,380 △ 5.1%
0
営 業 利 益 1,025 2,062 △ 861 △ 2,924 - 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
上期実績 上期実績 上期実績
(売上高比率) (0.8%) (1.7%) (△ 0.7%) (△ 2.4%) -
営 業 利 益
(単位:百万円)
経 常 利 益 1,232 2,379 △ 585 △ 2,964 - 3,000 1.7% 2.0%
2,000 1.5%
(売上高比率) (1.0%) (1.9%) (△ 0.5%) (△ 2.4%) - 0.8% 2,062
1.0%
1,000
親会社株主に帰属する 1,025 0.5%
637 1,434 250 △ 1,184 △ 82.6% 0
四 半 期 純 利 益 0.0%
△ 861
△ 1,000 △0.5%
(売上高比率) (0.5%) (1.2%) (0.2%) (△ 1.0%) -
△ 2,000 △0.7% △1.0%
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
1 株 当 た り
25.01円 56.42円 9.83円 △46.59円 - 上期実績 上期実績 上期実績
四 半 期 純 利 益
営業利益 営業利益率
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2021年3月期 上期セグメント別連結業績
(単位:百万円)
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 ■加工食品事業■
上期実績 上期実績 上期実績 対前期 対前期
〔 ハム・ソーセージ部門 〕 前年同期比△1.7%の減収
増減額 増減率 ・内食需要の高まりから「おうち時間の充実」をテーマにした販売促進を
実施し、「燻製屋熟成あらびきポークウインナー」「いつも新鮮ロース
加 工 食 品 事 業 84,803 86,983 81,535 △ 5,447 △ 6.3% ハム」など主力商品を中心に拡販。
ハム・ソーセージ 40,241 38,743 38,077 △ 665 △ 1.7% ・人気キャラクターを使用した「おべんとうのすみっこにいれてネ ウインナー」
などの新商品を投入。
調理加工食品 44,562 48,239 43,457 △ 4,781 △ 9.9% ・新型コロナウイルス感染症の影響により一部の業務用食材が低調に推移。
食 肉 事 業 36,343 37,603 36,666 △ 937 △ 2.5% ・外出自粛等の影響もあり中元ギフトも伸び悩む。
そ の 他 80 80 84 4 5.8% 〔 調理加工食品部門 〕 前年同期比△9.9%の減収
売 上 高 ・家庭での備蓄用商品として「ビストロ倶楽部ビーフカレー」シリーズの
121,228 124,667 118,287 △ 6,380 △ 5.1%
売上高が伸長。
加 工 食 品 事 業 210 1,426 △ 1,196 △ 2,622 - ・「スンドゥブ」「サラダチキン」など主力のシリーズ商品の売上高が好調
に推移。
(売上高比率) (0.2%) (1.6%) (△ 1.5%) (△ 3.1%) - ・外出自粛要請や在宅勤務などの影響から、都市部を中心としたコンビニ
食 肉 事 業 772 601 297 △ 303 △ 50.6% エンスストア向け商品が低調に推移したほか、競合他社参入も重なった
ブラックタピオカ入り飲料の売上高が大きく減少。
(売上高比率) (2.1%) (1.6%) (0.8%) (△ 0.8%) -
【 総括 】
そ の 他 42 35 37 1 4.3%
売上高は、前年同期比△6.3%の減収。
セ グ メ ン ト 利 益 1,025 2,062 △ 861 △ 2,924 - セグメント利益は、売上高の減少や競争激化による低価格化、原材料価格
の上昇などから、前年同期を大きく下回り、△1,196百万円の損失(前年
(売上高比率) (0.8%) (1.7%) (△ 0.7%) (△ 2.4%) - 同期は1,426百万円の利益)。
〔 資 料:枝 肉 規 格 別 卸 売 価 格 動 向 〕
■食肉事業■
〔 和牛枝肉の規格別卸売価格動向 〕 〔 国産豚枝肉の規格別卸売価格動向 〕
和牛去勢A4 (東京市場) 上物 (東京市場) 〔 牛肉 〕 前年同期比減収
(単位:円/kg) (単位:円/kg) ・国産牛肉はほぼ前年並みの売上高を確保。
相場推移 前年同期比80.1% 相場推移 前年同期比110.4% ・輸入牛肉は外食需要の低迷や販売単価下落の影響により売上高が低調に
3,000 650
推移。
2,500
600 〔 豚肉 〕 前年同期比減収
2,000 ・アウトパック商品の売上高が伸長。
550 ・輸入豚肉は海外調達先からの供給量減少や外食需要の低迷の影響を受ける。
1,500
500
〔 鶏肉 〕 前年同期比減収
1,000
2020年度4-9月平均 627円
・輸入品の国内在庫量が増加し販売単価低下から売上高減少。
2020年度4-9月平均 1,921円
2019年度4-9月平均 2,400円 2019年度4-9月平均 568円
500 450 【 総括 】
4月 5月 6月 7月 8月 9月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 売上高は、前年同期比△2.5%の減収。
セグメント利益は、外食需要の低迷などにより、前年同期比△50.6%
2020年度(4~9月) 2020年度(4~9月)
資料:農林水産省「食肉流通統計」 資料:農林水産省「食肉流通統計」 の減益。
2019年度(4~9月) 注:直近月は速報値 2019年度(4~9月) 注:直近月は速報値
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2021年3月期 上期連結財政状態
(単位:百万円)
2020年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2020年3月期 2020年3月期 2021年3月期
第2四半期末 期末 第2四半期末 対前期末 第2四半期末 期末 第2四半期末 対前期末
増減額 増減額
現 金 及 び 預 金 9,195 8,244 7,894 △ 350 仕 入 債 務 26,168 23,165 22,665 △ 500
売 上 債 権 28,281 27,501 26,722 △ 779 有 利 子 負 債 16,604 19,415 23,591 4,175
た な 卸 資 産 18,704 17,593 18,922 1,329 そ の 他 16,025 14,216 14,107 △ 109
そ の 他 1,570 2,258 1,859 △ 398
流 動 資 産 合 計 57,751 55,597 55,398 △ 199 負 債 合 計 58,798 56,798 60,363 3,565
有 形 固 定 資 産 57,949 59,072 61,364 2,291 株 主 資 本 71,602 71,821 71,141 △ 679
無 形 固 定 資 産 3,208 3,050 2,929 △ 121 その他の包括利益累計額 3,956 2,688 3,702 1,014
投 資 そ の 他 の 資 産 15,977 14,133 16,087 1,954 非 支 配 株 主 持 分 530 545 571 25
固 定 資 産 合 計 77,136 76,256 80,381 4,124 純 資 産 合 計 76,089 75,056 75,415 359
資 産 合 計 134,888 131,854 135,779 3,925 負 債 純 資 産 合 計 134,888 131,854 135,779 3,925
※有利子負債 = 借入金 + リース債務
■設備投資・減価償却費の状況■ (単位:百万円) ■自己資本・自己資本比率・D/Eレシオの状況■ (単位:百万円)
2020年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2020年3月期 2020年3月期 2021年3月期
上期 通期 上期 対前年同期 第2四半期末 期末 第2四半期末 対前期末
増減額 増減額
設 備 投 資 4,189 9,167 3,157 △ 1,032 自 己 資 本 75,559 74,510 74,844 334
自 己 資 本 比 率 56.0 % 56.5 % 55.1 % △ 1.4 %
減 価 償 却 費 3,114 6,801 3,749 635 D / E レ シ オ 23.2 % 27.0 % 33.2 % 6.2 %
※D/Eレシオ = 有利子負債 ÷ 株主資本
(単位:百万円) 有利子負債・自己資本・自己資本比率・D/Eレシオの状況
◆総資産は、当第2四半期連結会計期間においてトーラク株式会社を連結子会社
としたことなどから、有形固定資産、原材料及び貯蔵品が増加したことなどにより、 80,000 75,559 56.5% 74,510 55.1% 74,844 60.0%
前期末比3,925百万円増加。 56.0%
50.0%
60,000
◆負債は、仕入債務が減少するも、有利子負債が増加したことなどから、前期末比 33.2% 40.0%
3,565百万円増加。 40,000 27.0% 30.0%
23.2%
23,591 20.0%
◆純資産は、剰余金の配当があるも、その他有価証券評価差額金の増加や親会社株主 16,604 19,415
20,000
に帰属する四半期純利益の計上などから、前期末比359百万円増加。 10.0%
◆自己資本比率は、前期末比△1.4%低下、D/Eレシオは、前期末比6.2%上昇。 0 0.0%
2020年3月期 2020年3月期 2021年3月期
◆設備投資は、前年同期比△1,032百万円減少の 3,157百万円を実施。 第2四半期末 期末 第2四半期末
有利子負債 自己資本 自己資本比率(%) D/Eレシオ(%)
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2021年3月期 上期連結業績のポイント
増 減 要 因
(単位:百万円)
■売上総利益■
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 売上高の減少に加え、競争激化による低価格化、原材料価格の上昇などから、
上期実績 上期実績 上期実績 対前期 対前期 売上総利益は、△4,207百万円(前年同期比△14.7%)の減益。
増減額 増減率 売上総利益率は20.6%、前年同期比△2.4%の低下。
■販売費及び一般管理費■
売 上 高 121,228 124,667 118,287 △ 6,380 △ 5.1%
売上高減少に伴い販管費全体では △1,283百万円(前年同期比△4.8%)の減少。
売 上 総 利 益 26,737 28,626 24,418 △ 4,207 △ 14.7% 売上高比率は21.4%、前年同期比0.1%の上昇。
(単位:百万円)
(売上高比率) (22.1%) (23.0%) (20.6%) (△ 2.4%) -
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
販売費及び一般管理費 25,711 26,563 25,280 △ 1,283 △ 4.8% 上期実績 上期実績 上期実績 対前期
増減額
(売上高比率) (21.2%) (21.3%) (21.4%) (0.1%) - 人 件 費 5,602 5,270 5,269 △1
配 送 費 14,115 15,160 14,353 △ 806
営 業 利 益 1,025 2,062 △ 861 △ 2,924 - そ の 他 5,993 6,132 5,656 △ 475
合 計 25,711 26,563 25,280 △ 1,283
(売上高比率) (0.8%) (1.7%) (△ 0.7%) (△ 2.4%) -
■営業外損益■ (単位:百万円)
営 業 外 損 益 206 316 276 △ 39 -
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
営 業外 収益 420 522 477 △ 44 - 上期実績 上期実績 上期実績 対前期
増減額
営 業外 費用 213 206 201 △4 - 受 取 利 息 ・ 配 当 金 164 181 163 △ 18
そ の 他 256 340 314 △ 25
経 常 利 益 1,232 2,379 △ 585 △ 2,964 - 営 業 外 収 益 計 420 522 477 △ 44
(売上高比率) (1.0%) (1.9%) (△ 0.5%) (△ 2.4%) - 支 払 利 息 106 109 118 8
そ の 他 107 96 82 △ 13
特 別 損 益 △ 91 △ 45 884 929 - 営 業 外 費 用 計 213 206 201 △4
特 別 利 益 84 132 1,030 898 - ■特別損益■ (単位:百万円)
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
特 別 損 失 176 177 146 △ 30 - 上期実績 上期実績 上期実績 対前期
税 金 等 調 整 前 増減額
四 半 期 純 利 益
1,140 2,334 298 △ 2,035 △ 87.2%
固 定 資 産 処 分 益 5 132 32 △ 99
法人税等合計 491 883 19 △ 863 - 負 の の れ ん 発 生 益 - - 997 997
投 資 有 価 証 券売 却益 78 0 - △0
四半期純利益 649 1,450 279 △ 1,171 - 特 別 利 益 計 84 132 1,030 898
非支配株主に帰属する 固 定 資 産 処 分 損 91 144 104 △ 39
四 半 期 純 利 益
11 15 29 13 - 減 損 損 失 27 32 42 9
親会社株主に帰属する そ の 他 58 - - -
四 半 期 純 利 益
637 1,434 250 △ 1,184 △ 82.6% 特 別 損 失 計 176 177 146 △ 30
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2021年3月期 上期連結キャッシュ・フロー
■営業活動によるCF■ ■投資活動によるCF■ ■財務活動によるCF■
運転資金の増加による減少要因があるも、減価償却費 固定資産の売却による収入があるも、生産設備の 配当金の支払いや自己株式の取得による支出
の計上などから、2,095百万円増加。 増強・合理化や品質向上のための固定資産取得に があるも、有利子負債の増加などから、
よる支出や連結の範囲の変更を伴う子会社株式の 1,291百万円増加。
取得による支出などから、△3,737百万円減少。
(単位:百万円)
(単位:百万円)
2020年3月期 2021年3月期
12,000
上期実績 上期実績 対前期
増減額
営 業 活 動 に よ る C F 7,171 2,095 △ 5,076 10,000
投 資 活 動 に よ る C F △ 3,460 △ 3,737 △ 277
前期末比△350百万円減少 2021年3月期
フリー・キャッシュ・フロー ※ 3,711 △ 1,641 △ 5,353 2020年3月期
8,000 フ 上期
財 務 活 動 に よ る C F △ 2,642 1,291 3,934 リ
現金及び現金同等物の増減額 1,068 △ 350 △ 1,418 ー
現金及び 現金 同等物残高 9,195 7,894 △ 1,301 6,000 C
■2021年3月期上期連結キャッシュ・フローの主な内訳■ (単位:百万円) 現金及び F
現金及び
2020年3月期 2021年3月期 4,000 現金同等物 現金同等物
上期実績 上期実績 対前期 8,244 7,894
増減額 2,000
◆営業活動によるCF◆ 営業CF
財務CF
・税金等調整前四半期純利益 2,334 298 △ 2,035 2,095
1,291
0
・減価償却費 3,114 3,749 635 フリーCF
・運転資金 2,571 △ 379 △ 2,950 △1,641
投資CF
・その他 △ 848 △ 1,573 △ 725 △2,000 △3,737
◆投資活動によるCF◆
・固定資産の取得による支出 △ 3,597 △ 3,030 566 △4,000
・固定資産の売却による収入 333 141 △ 191
・子会社株式の取得による支出 - △ 1,195 △ 1,195
・その他 △ 196 346 542 △6,000
◆財務活動によるCF◆
・有利子負債増減 △ 1,727 2,225 3,952
・配当金の支払額 △ 889 △ 889 0
・その他 △ 25 △ 43 △ 18 ※ フリー・キャッシュ・フロー = 営業活動によるキャッシュ・フロー + 投資活動によるキャッシュ・フロー
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2021年3月期 通期連結業績計画
・当社グループは、お客様に、より安全でより安心して召し上がっていただける食品を提供する総合食品メーカーとして、真に社会的存在価値が認め
られる企業を目指す。
・「商品競争優位戦略」「収益構造改革」「多角化戦略」「人財育成と働き方改革」「企業価値向上戦略」の5つの基本方針を掲げ企業活動を推進。
〔 2021年3月期下期の当社グループを取り巻く環境 〕
・新型コロナウイルス感染症の影響による外出自粛などから、内食や中食需要は堅調に推移したものの、外食産業や都市部のコンビニエンスストアの需
要低迷、販売競争激化による採算の悪化などから、当第2四半期連結累計期間は、売上高および各利益段階で前年同期を下回る。下期は、外食需要な
どに回復の傾向はあるが、デザート・飲料類の売上高の回復が遅れ気味で収益の伸び悩みが見られることや、引続き販売競争激化が見込まれる。
〔 通期業績計画 〕
・2021年3月期通期連結業績計画は、2020年8月5日に公表の計画を以下の通り修正。
なお、中期経営計画の業績見通しにつきましては、新型コロナウイルス感染症の拡大による影響を現段階で合理的に算定することが極めて困難なこと
から、計画数値を検証し、見直したうえで公表いたします。
■通期見通し■ (単位:百万円)
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 下期 通期
実績 実績 実績 実績 実績 実績 実績 計画 対前期 対前期 計画 対前期 対前期
増減額 増減率 増減額 増減率
売 上 高 121,228 121,802 243,030 124,667 121,152 245,820 118,287 119,712 △ 1,440 △1.2% 238,000 △ 7,820 △3.2%
営 業 利 益 1,025 1,227 2,253 2,062 554 2,617 △ 861 1,361 807 145.6% 500 △ 2,117 △80.9%
(売上高比率) (0.8%) (1.0%) (0.9%) (1.7%) (0.5%) (1.1%) (△ 0.7%) (1.1%) (0.6%) - (0.2%) (△ 0.9%) -
経 常 利 益 1,232 1,491 2,724 2,379 739 3,118 △ 585 1,485 745 100.9% 900 △ 2,218 △71.1%
(売上高比率) (1.0%) (1.2%) (1.1%) (1.9%) (0.6%) (1.3%) (△ 0.5%) (1.2%) (0.6%) - (0.4%) (△ 0.9%) -
親会社株主に帰属する
当 期 純 利 益
637 826 1,463 1,434 218 1,653 250 649 431 196.8% 900 △ 753 △45.6%
(売上高比率) (0.5%) (0.7%) (0.6%) (1.2%) (0.2%) (0.7%) (0.2%) (0.5%) (0.3%) - (0.4%) (△ 0.3%) -
1 株 当 た り
25.01円 32.47円 57.48円 56.42円 8.62円 65.04円 9.83円 25.59円 16.97円 - 35.42円 △29.62円 -
当 期 純 利 益
1株当たり配当金 - - 35円 - - 35円 - - - - 30円 - -
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2021年3月期 通期セグメント別連結業績計画
■セグメント別通期見通し■ (単位:百万円)
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 下期 通期
実績 実績 実績 実績 実績 実績 実績 計画 対前期 対前期 計画 対前期 対前期
増減額 増減率 増減額 増減率
加工食品事業 84,803 84,584 169,387 86,983 83,665 170,648 81,535 82,464 △ 1,201 △ 1.4% 164,000 △ 6,648 △ 3.9%
食 肉 事 業 36,343 37,137 73,481 37,603 37,420 75,024 36,666 37,183 △ 236 △ 0.6% 73,850 △ 1,174 △ 1.6%
そ の 他 80 80 161 80 67 147 84 65 △ 1 △ 2.9% 150 2 1.8%
売 上 高 121,228 121,802 243,030 124,667 121,152 245,820 118,287 119,712 △ 1,440 △ 1.2% 238,000 △ 7,820 △ 3.2%
加工食品事業 210 570 781 1,426 241 1,668 △ 1,196 896 654 270.4% △ 300 △ 1,968 -
(売上高比率) (0.2%) (0.7%) (0.5%) (1.6%) (0.3%) (1.0%) (△ 1.5%) (1.1%) (0.8%) - (△ 0.2%) (△ 1.2%) -
食 肉 事 業 772 616 1,389 601 299 900 297 452 153 51.2% 750 △ 150 △ 16.7%
(売上高比率) (2.1%) (1.7%) (1.9%) (1.6%) (0.8%) (1.2%) (0.8%) (1.2%) (0.4%) - (1.0%) (△ 0.2%) -
そ の 他 42 39 82 35 12 48 37 12 △ 0 △ 0.5% 50 1 3.0%
セグメント利益 1,025 1,227 2,253 2,062 554 2,617 △ 861 1,361 807 145.6% 500 △ 2,117 △ 80.9%
(売上高比率) (0.8%) (1.0%) (0.9%) (1.7%) (0.5%) (1.1%) (△ 0.7%) (1.1%) (0.6%) - (0.2%) (△ 0.9%) -
■加工食品事業■ 通期実績・計画
(単位:百万円) 下期実績・計画 (単位:百万円)
100,000 5,000 ・「お客様視点」を軸に生活シーンに合わせた商品提案と販促強化。 180,000 169,387 170,648
・内食需要、備蓄用商品の需要の高まりなどから、主力のハム・ソ 164,000
84,584 83,665 82,464 9,000
160,000
ーセージや各種レトルト商品等の販売強化と収益性の向上。
80,000 4,000 ・環境変化に対応した業務用食材の販売提案。 140,000
・歳暮ギフトは「王覇」「煌彩」を中心に安心感と品質の良さを 7,000
アピールし拡販。 120,000
60,000 3,000
・デザート・飲料類は、各社の強みを生かし売上高の回復を図る。 100,000 5,000
73,481 75,024 73,850
37,137 37,420 37,183
加工食品事業の通期業績は、売上高△3.9%減、 80,000
40,000 2,000
セグメント利益△300百万円の計画。 60,000
3,000
1,389 1,668
■食肉事業■ 40,000
20,000 896 1,000 781 900 750
1,000
616 20,000
299 452 ・付加価値の高いオリジナルブランド商品の取り扱い強化。
570 △ 300
241 ・アウトパック商品、ミート惣菜など食肉加工品の強化。 0 △ 1,000
0 0
2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
・外食需要の回復に向けた収益改善の取り組み。 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期
通期実績 通期実績 通期計画
下期実績 下期実績 下期計画
食肉事業の通期業績は、売上高△1.6%減、
セグメント利益△16.7%減を計画。 売上高(加工食品事業) 売上高(食肉事業)
売上高(加工食品事業) 売上高(食肉事業)
セグメント利益(加工食品事業) セグメント利益(食肉事業)
セグメント利益(加工食品事業) セグメント利益(食肉事業)
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丸大食品食育キャラクター
「わんぱくん」 主力商品紹介
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品
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する趣旨のものではありません。また、実際の業績等は様々な要因により大きく異なる可
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